Як абараніць сваё фінансавае дабрабыт ад валацільнасць рынку

У паветры лунае няўстойлівасць. Пасля доўгага перыяду вельмі стабільных і, здавалася б, прадказальных рынкаў пандэмія і яе эканамічныя наступствы выклікалі значныя ваганні. Як трэнер у Financial Finesse, я маю гонар атрымліваць у рэжыме рэальнага часу водгукі аб тым, як рынкавыя навіны ўплываюць на рашэнні інвестараў, паколькі наш сэрвіс прапануе фінансавыя трэнінгі для супрацоўнікаў па ўсёй краіне.

Мы ведаем, што калі адбываюцца змены на рынку, нашы тэлефоны загараюцца пытаннямі аб тым, што рабіць. Адказ на многія з гэтых пытанняў просты. Рынкавыя навіны і змены на рынку не абавязкова азначаюць неабходнасць змены вашай інвестыцыйнай стратэгіі.

У такія часы ўзнікае спакуса паспрабаваць адгадаць, дзе будзе рынак у наступныя 6 месяцаў, 1 год і нават 5 гадоў. Адна праблема ў тым, што з абодвух бакоў можна знайсці мноства рынкавых экспертаў і эканамістаў. Але што, калі вы сапраўды добра ўяўляеце, што, на вашу думку, адбудзецца на рынку? Вам яшчэ трэба пераадолець яшчэ больш складаную перашкоду, і гэта пытанне часу.

Перасцярога пра рынкавыя прагнозы

У сярэдзіне 2000-х гадоў некалькі вядомых маркет-мэйкераў прагназавалі істотную рэцэсію. Адзін менеджэр аблігацый зрабіў прагноз, які ў канчатковым выніку стане падрабязным прагнозам вялікай рэцэсіі 2008 года. Справа ў тым, што ён пачаў біць трывогу занадта рана ў 2005 і 2006 гадах. Гэта пакінула інвестарам выбар. Калі і як вы павінны рэагаваць на рынкавы прагноз?

Вы не можаце разлічваць на рынкавыя прагнозы

Цяпер першае, што трэба мець на ўвазе пра гэты рынкавы прагноз, гэта тое, што ён быў унікальным, таму што быў правільным. Адваротны бок - гэта мог быць памылковы прагноз. Фактычна, гэты менеджэр фонду прагназаваў, што падобныя рэцэсіі будуць адбывацца некалькі разоў з 2011 года. Разгледзім магчымасці, якія інвестар страціў бы тым часам.

Амаль гэтак жа важна, як "што" - "калі"

Звярніце ўвагу, што я згадаў гэты вельмі прарочы прагноз рынку, які выйшаў у 2005 і 2006 гадах. Калі б інвестар выцягнуў свае сродкі з фондавага рынку з-за гэтага прагнозу, ён прапусціў бы некалькі станоўчых гадоў на рынку. Праблема чакання можа ўскладніцца. Што рабіць, калі вы спешна сышлі з рынку на падставе рынкавых прагнозаў і заўважылі, што праз пару гадоў вам не хапае добрай рынкавай прыбытковасці?

Што рабіць, калі вы вярнуліся на рынак пасля гэтага расчаравання? Што, калі б вы вярнуліся ў пачатку 2008 года? Вы б прапусцілі ўздым і пайшлі б адразу ў спад.

Гэтыя ўрокі ўніверсальныя. Што рабіць, калі вы выйшлі на рынак, калі ўсе пайшлі на каранцін? Фондавы рынак у цэлым зарабіў грошы ў 2020 і 2021 гадах. Што, калі вы адмовіцеся ад рынку сёння?

Які ваш план?

Вы бачыце, як цяжка вызначыць час на рынку, нават калі ў вас ёсць добрае здагадку аб тым, што адбудзецца. Самы просты спосаб справіцца з пеністым рынкам - гэта мець стратэгію, якая прадугледжвае непрадказальнасць узлётаў і падзенняў. Вось некалькі метадаў, якія дапамагаюць:

Збалансаванне

З часам некаторыя класы актываў пераўзыходзяць іншыя. Калі вы "практычны" інвестар, вам трэба будзе асабіста ўносіць некаторыя карэктывы хаця б раз у год, каб вярнуцца да мэтавага размеркавання актываў. Вы захочаце перыядычна прадаваць некаторыя з лепшых выканаўцаў і купляць недастатковыя. Гэты працэс прымушае вас прадаваць дорага і купляць танней. Многія працадаўцы таксама прапануюць аўтаматычную рэбалансіроўку і прафесійнае кіраванне рахункамі для сваіх пенсійных планаў.

Выкарыстанне фонду размеркавання актываў

Фонд размеркавання актываў можа дапамагчы вам захаваць інвестыцыйны комплекс, які адпавядае вашай талерантнасці да рызыкі. Статычны фонд размеркавання можа дапамагчы вам прытрымлівацца жаданага партфеля з цягам часу, у той час як фонды на мэтавую дату ставяць вас у стратэгію, якая становіцца больш кансерватыўнай па меры набліжэння да мэтавага года. Гэтыя сродкі карысныя для інвестараў, якія аддаюць перавагу не ствараць уласныя партфелі. Гэта таксама здымае з вас адказнасць за рэбалансіроўку, бо яна будзе зроблена аўтаматычна.

Праца з фінансавым трэнерам

Праца з трэнерам або планіроўшчыкам можа быць вельмі карыснай з пункту гледжання ацэнкі вашай талерантнасці да рызыкі і распрацоўкі правільнай інвестыцыйнай стратэгіі для вас. Пракансультуйцеся з працадаўцам, ці прапануе ён праграму фінансавага аздараўлення. Магчыма, вы зможаце атрымаць паслугі планавальніка, пакрытыя імі. (Да Financial Finesse я браў за свае паслугі 2,500-5,000 долараў у год.) Калі няма, вы таксама можаце папрасіць рэкамендацый планіроўшчыкаў у вашай мясцовай суполцы і браць у іх інтэрв'ю каб знайсці правільны варыянт.