Дэцэнтралізаваныя біржы (DEX) дасягнулі піку папулярнасці пасля дэбюту Uniswap на Ethereum.
У адрозненне ад сваіх цэнтралізаваных аналагаў, DEX прапануюць карыстальнікам крыпта экасістэму гандлю без дазволу, што дазваляе любому чалавеку па ўсім свеце лёгка атрымаць доступ да крыптарынкаў.
Сёння аднымі з самых ліквідных асяроддзеў криптовалютного гандлю з'яўляюцца DEX, сярод якіх вядомыя платформы, такія як Curve і Uniswap.
Па дадзеных DeFi Llama, агульная заблакіраваная кошт Curve (TVL) складае значна больш за 23 мільярды долараў, а Uniswap — 7.8 мільярда долараў.
Такім чынам, што выклікае пераход да дэцэнтралізаванай гандлёвай асяроддзя? Па-першае, ураджэнцы крыпта вядомыя сваёй перавагай у адносінах да дэцэнтралізаваных экасістэм, настроі, якія спрыялі росту DEX на працягу апошніх двух гадоў.
Акрамя таго, цяпер любы зацікаўлены ўдзельнік можа атрымаць доступ да рынку DeFi незалежна ад нарматыўных перашкод; DEX ліквідуюць патрэбу ў цэнтралізаваных варотах, якія доўгі час былі сур'ёзнай перашкодай.
З DEX на малюнку, вам не трэба праходзіць праз грувасткія працэсы KYC або плаціць празмерныя зборы цэнтралізаваным біржам (CEX).
Замест гэтага экасістэма DEX працуе праз аўтаматызаваныя смарт-кантракты, якія выступаюць у якасці пасярэднікаў. Нават лепш, наватарам значна прасцей пералічыць свае токены на DEX у параўнанні з CEX, дзе цэнтралізаваныя зацікаўленыя бакі вырашаюць, якія токены пералічыць.
Тым не менш, за апошні год з'явілася шмат DEX, некаторыя з якіх пабудаваны на першасных сетках, такіх як Ethereum, а іншыя з'яўляюцца на Polkadot,
Лавіна і Кардано. У наступным раздзеле гэтага артыкула будзе прадстаўлены шматабяцальны DEX з кожнай з згаданых сетак, каб намаляваць лепшую карціну расце рынку DeFi.
1. Балансір
Balancer - гэта створаны ў Ethereum пратакол DeFi, які змяшчае аўтаматызаваны менеджэр партфеля і гандлёвую платформу.
Гэты DEX дазваляе карыстальнікам крыпта гандляваць уласнымі токенамі Ethereum па аптымальных цэнах, выкарыстоўваючы аб'яднаную ліквіднасць з партфеляў інвестараў і функцыю Smart Order Router, каб знайсці лепшыя прапановы.
Што тычыцца аўтаматызаванага мэнэджэра партфеля, Balancer прадстаўляе дэцэнтралізаваны індэксны фонд, які дазваляе карыстальнікам DeFi атрымліваць пасіўны прыбытак ад іх аб'яднанай ліквіднасці.
Аднак, у адрозненне ад традыцыйных індэксных фондаў, мадэль кіравання партфелем Balancer не спаганяе плату. Замест гэтага пастаўшчыкі ліквіднасці збіраюць камісію з трэйдараў, якія пастаянна рэбалансуюць пазіцыі на аснове арбітражных магчымасцяў.
Зыходзячы з апошніх распрацовак, гэты Ethereum DEX цяпер імкнецца пашырыць свае перспектывы рынку за межы рознічнага кліентуры.
Нядаўна яны заключылі партнёрства з Cowswap, агрэгатарам Ethereum Meta DEX, які вырашае праблему MEV і плата за газ пры няўдалых транзакцыях.
Згодна з аб'явай, інтэграцыя з'яўляецца першым крокам у стварэнні зручнай для карыстальнікаў криптоторговой экасістэмы як для карыстальнікаў Balancer, так і для карыстальнікаў Cowswap.
2. Полкадекс
Polkadex - гэта аднарангавая кніга заказаў DEX, пабудаваная на інфраструктуры Substrate; гэтая платформа спалучае ў сабе перавагі цэнтралізаваных і дэцэнтралізаваных біржаў для павышэння вопыту гандлю для карыстальнікаў DeFi.
Кніга заказаў Polkadex забяспечвае высокую ліквіднасць і вокамгненную гандлёвую экасістэму. Акрамя таго, карыстальнікі могуць выкарыстоўваць пашыраныя функцыі, такія як гандлёвыя боты і функцыі высокачашчыннага гандлю.
Акрамя кнігі заказаў, Polkadex мае іншыя фундаментальныя інструменты, у тым ліку паддон IDO, які дазваляе крыптанаватараў распрацоўваць токены, падобныя на ERC-20.
Гэтыя токены можна перадаваць праз некалькі блокчейн-экасістэм на аснове інфраструктуры парачейна Polkadot.
Варта адзначыць, што Polkadex з'яўляецца адным з бенефіцыяраў гранту Web3, які фінансаваў пачатковыя этапы яго развіцця.
Паколькі Parachains становіцца ўсё больш папулярным, гэты DEX, створаны Polkadot, з'яўляецца адной з гандлёвых платформаў DeFi, якія ствараюць глебу для ўзаемасумяшчальнай экасістэмы.
Карыстальнікі Crypto, якія выкарыстоўваюць Polkadex, могуць таксама інтэграваць некалькі гарачых кашалькоў або дэлегаваць свае актывы мэнэджарам трэціх асоб.
І апошняе, але не менш важнае: Polkadex мае дэцэнтралізаваную опцыю KYC, якая дазваляе карыстальнікам адпавядаць нарматыўным патрабаванням, захоўваючы пры гэтым сваю канфідэнцыяльнасць.
3. Ящер
Pangolin DEX з'яўляецца адной з піянерскіх дэцэнтралізаваных гандлёвых платформаў на Avalanche, хутка растучай ланцугу Layer-1, якая падтрымлівае распрацоўку DApp.
Як і Uniswap і Sushiwap, архітэктура Pangolin заснавана на мадэлі аўтаматызаванага маркет-мейкера (AMM) з уласным маркерам кіравання, які атрымаў назву PNG.
Некаторыя з асноўных пераваг выкарыстання Pangolin DEX ўключаюць хуткія і танныя здзелкі, распрацоўку, арыентаваную на супольнасць, і справядлівую мадэль токенамікі.
Праект выдзеліў 95% ад агульнай колькасці токенаў (512 мільёнаў PNG) на сваю праграму здабычы ліквіднасці, а астатнія 5% прызначаны для выдачы супольнасці.
Што тычыцца карыстальніцкага інтэрфейсу, Pangolin мае дружалюбны інтэрфейс, які дазваляе як пачаткоўцам, так і крыпта-ветэранам бесперашкодна абменьвацца токенамі ў экасістэме Avalanche.
Карыстальнікі таксама могуць выкарыстоўваць магчымасці для фермерства і здабычы ліквіднасці, проста падключыўшы свае кашалькі і выбраўшы ферму па свайму выбару.
У той час як Avalanche яшчэ не аспрэчвае дамінаванне Ethereum, з'яўленне DEX, такіх як Pangolin, адкрывае шлях да большай колькасці карыстальнікаў крыпта доступу да рынку DeFi па больш нізкіх стаўках.
4. Пляцоўка
Sundaeswap - гэта DEX, створаны Cardano, які мае маштабаваную дэцэнтралізаваную гандлёвую платформу і аўтаматызаваны пратакол забеспячэння ліквіднасці.
Біржа працуе аналагічна іншым DEX з той толькі розніцай, што яе фундаментальная інфраструктура, якая выкарыстоўвае мадэль Cardano UTXO.
Прасцей кажучы, Sundaeswap прадстаўляе бесхозныя рынкі для абмену крыпта-актывамі ў зараджаецца экасістэме DeFi Cardano.
Платформа запусціла тэставую сетку зусім нядаўна, у снежні 2021 года, і неўзабаве чакаецца запуск асноўнай сеткі, згодна з апошнім абнаўленнем блога.
Што тычыцца кіравання экасістэмай, Sundaeswap выкарыстоўвае свой уласны токен Sundae для палягчэння прыняцця рашэнняў аб развіцці сваёй гандлёвай платформы, якая кіруецца DAO.
Да гэтага часу 5% з агульнай колькасці 2 мільярдаў токенаў Sundae ужо былі размеркаваны праз першапачатковы пул акцый (ISO), які складаўся з пяці эпох.
Згодна з токенамікай праекта, 55% ад агульнай колькасці токенаў будзе выдзелена на суполку, 25% на каманду, 13% на інвестараў, 5% на набор і 2% на кансультантаў.
Яшчэ на ранніх стадыях, дэбют Sundaewap у якасці піянера DEX у будучай экасістэме DeFi ад Cardano зменіць гульню для карыстальнікаў крыпта, якія жадаюць абмяняць токены ў рамках больш маштабуемай экасістэмы смарт-кантрактаў.
Дэцэнтралізаваныя біржы - гэта будучыня крыпта
Рынак DeFi, магчыма, пачаўся ўсяго некалькі гадоў таму, але траекторыя росту за апошнія два гады была каласальнай.
Сёння больш за 227 мільярдаў долараў заблакавана ў розных пратаколах DeFi, уключаючы платформы крэдытавання і пазыкі, пратаколы вытворных DeFi і дэцэнтралізаваныя біржы.
Зыходзячы з апошніх тэндэнцый крыпта-рынка, агульная колькасць DeFi TVL, верагодна, павялічыцца па меры таго, як усё больш карыстальнікаў перайдуць на будучыя эканамічныя DEX.
Гэта азначае, што вышэйзгаданыя DEX будуць гуляць значную ролю ў прыцягненні новага капіталу ў крыпта-экасістэму.
Тым не менш, гэта запатрабуе сумесных намаганняў зацікаўленых бакоў з усіх вядучых крыпта-супольнасцяў, каб зрабіць гандаль DEX бесперашкодным вопытам для ўсіх, хто жадае пазбегнуць цэнтралізаваных крыпта-біржаў.
Крыніца: https://coinpedia.org/news/decentralized-exchanges-in-2022/