16 прыбыткаў, якія занадта вялікія, каб іх ігнараваць

Ванільныя інвестары прадаюць. Гэта азначае, што мы супрацьлеглыя, арыентаваныя на прыбытак купля.

У рэшце рэшт, наша мэта - гэта выйсці на пенсію на дывідэнды. Дык навошта нам уцякаць ад самых вялікіх дывідэндаў, якія нам далі спадар і спадарыня Рынак гадоў?

Ураджай, ураджай, ураджай. Мы нядаўна абмяркоўвалі 29 даходных фондаў з прыбытковасцю больш за 8%.

Як наконт акцый? Рады, што вы спыталі. Давайце пабалбатаць аб 16 салодкіх акцый банкаматаў з вялікай капіталізацыяй, якія плацяць да 15%.

Калі вы не зразумелі, я нядаўна размаўляў з Мо Ансары на яго Market Wrap праграма. Ты можаш больш падрабязна пра гэта чытайце тут, але карацей кажучы, я сказаў, што час продажу скончыўся — у нас шмат грошай і мы гатовыя купляць.

Але мы купляем не проста так усё. Мы купляем з мэтай: фінансаваць a пенсійны план, які выплачваецца выключна грашовымі дывідэндамі і працэнтнымі даходамі.

З мізэрнымі ўраджаямі гэтага не зробіш. Так, казначэйства ёсць у рэшце рэшт што робіць рэчы цікавымі цяпер, калі 10-гадовыя стравы 4%. Але нам яшчэ трэба больш — значна больш.

Як правіла, мы хочам, каб акцыі давалі не менш за 7%. Гэта дазваляе нам атрымліваць штогадовы «заробак» у 70,000 XNUMX долараў з мільёна долараў, і гэта ўсё яшчэ значная сума, нават калі ў вас ёсць меншая сума для інвеставання.

Зараз у нас шмат кандыдатаў — 396, калі быць дакладным!

Ці лепш засяродзіцца на вялікіх запасах? Давайце пяройдзем да гэтых 16 акцый з вялікай капіталізацыяй, прыбытковасць якіх складае ад 7.1% да 14.9%. Спачатку кароткі агляд поўнага спісу, потым я збіраюся вылучыць некалькі імёнаў, якія вылучаюцца па той ці іншай прычыне. Некаторыя з іх знаходзяцца інтрыгуючы. Іншыя, аднак, з'яўляюцца патэнцыйнымі дывідэнднымі сабакамі (чытай: пазбягайце).

энергія

Найбольш відавочны і варты ўвагі кластар акцый тут - гэта энергетычныя акцыі, на якія прыходзіцца 11 з 16 назваў у спісе.

Некаторыя з іх з'яўляюцца традыцыйнымі гульцамі E&P, напрыклад Devon Energy
DVN
(DVN, выхад 8.4%) і Энергія з дыяментамі
іклы
(FANG, выхад 8.0%). Іх цэны заўсёды будуць цвёрда прывязаны да цаны на нафту, але гэта акупілася ў 2022 годзе, калі гэты сектар вырас амаль на 60% з пачатку года. І ўсё ж многія прыбытковасці застаюцца завоблачнымі — DVN і FANG даюць 8% плюс, нягледзячы на ​​адпаведны прырост у 72% і 42%.

Проста звярніце ўвагу, што, хоць ніякая прыбытковасць не зафіксавана ў камені, некаторыя з гэтых выплат патрабуюць больш пільнай увагі, чым іншыя. Чесапик Энергія
ЧК
(CHK), напрыклад, выплачвае базавы дывідэнд у памеры ўсяго 55 цэнтаў на акцыю - гэта добра для 2.2% прыбытковасці па бягучых цэнах. Астатняя частка 7.4% даходнасці паступае праз зменныя дывідэнды, якія залежаць ад грашовых патокаў. Ураджайнасць Coterra Energy (CTRA, выхад 8.8%) і Піянерскія прыродныя рэсурсы
PXD
(PXD, 13.00%) таксама адлюстроўваюць спецыяльныя дывідэнды.

Гэта разумнае кіраванне грашовымі сродкамі для фірмаў, якія назіралі рэзкае ваганне коштаў на нафту за апошнія некалькі гадоў. Але мы павінны быць такімі ж разважлівымі, калі справа даходзіць да спадзявання на гэтыя віды выплат пры выхадзе на пенсію.

Большая частка энергетычных назваў - таварыствы з абмежаванай адказнасцю (MLP), такія як Прадукты прадпрыемства Партнёры LP
EPD
(EPD) і Перадача энергіі LP (ET), абодва з якіх даюць 7.6%. Гэтыя выплаты ў цэлым былі больш стабільнымі, чым E&Ps, але памятайце: яны выклікаюць галаўны боль у перыяд падаткаабкладання, і патрабуецца жахлівая форма K-1.

Icahn Enterprises LP
IEP

Калі казаць пра MLPs, то самы высокі ўраджай з групы Icahn Enterprises LP (IEP, прыбытковасць 14.9%), якая з'яўляецца холдынгавай кампаніяй легендарнага інвестара Карла Ікана.

Калі вы ўсё ж вырашыце валодаць IEP, паспрабуйце ігнараваць даходы па цане на вашым брокерскім рахунку - яны гістарычна жудасны. Гэта чыстая прыбытковая гульня, з размеркаваннем, якое складае 85% прадукцыйнасці за апошняе дзесяцігоддзе.

VF Corp

VF Corp (VFC, прыбытковасць 7.2%) гэта назва брэндаў адзення, уключаючы Vans, North Face, Timberland і Supreme. А бізнес у 2022 годзе быў, мякка кажучы, складаным. У канцы верасня кампанія прадставіла аптымістычны прагноз на пяць гадоў, але знізіла прагноз на 2023 год. Vans, іх найбуйнейшы брэнд, сутыкаецца са шматлікімі праблемамі, і ў кампаніі не так шмат рэсурсаў, каб стымуляваць рост, улічваючы вялікую запазычанасць. Тым не менш, цана акцый не была такой нізкай з 2011 года, акцыі гандлююцца ў 10 разоў менш, чым прыбытак у наступным годзе, а прыбытковасць не была такой высокай з 1990-х гадоў. Гэта можа быць прывабнай (хаця і рызыкоўнай) гульнёй на прыбытак і ў канчатковым выніку рост для інвестараў, якія гуляюць у на самай справе доўгая гульня.

Verizon CommunicationsVZ

У гэтым годзе таксама было цяжка Verizon Communications (VZ, прыбытковасць 7.4%), які пры зніжэнні на 30% у 2022 годзе не выканаў сваёй традыцыйнай абарончай ролі. Часткова вінаватыя недахоп прыбыткаў і скарачэнне прагнозаў, а таксама поўная адсутнасць каталізатара росту. У гэтым годзе Verizon сапраўды павысіў цэны для спажыўцоў, але гэта было зроблена ў асноўным для таго, каб кампенсаваць тое, што генеральны дырэктар Ханс Вестберг, паводле слоў генеральнага дырэктара кампаніі, стане «пікавым годам» у інвестыцыях у інфраструктуру, ацэньваючы 22 мільярды долараў капітальных выдаткаў. Але гэтыя 7.4% дывідэндаў даволі трывалыя, складаючы ўсяго 56% прыбытку, а перспектыўнае суадносіны цаны і прыбытку VZ апусцілася ніжэй за 7.

Altria GroupMO

Бацька Marlboro Altria Group (Місуры, прыбытковасць 8.5%) зрабіў велізарныя інвестыцыі ў памеры 12.8 мільярда долараў у вытворцу электронных цыгарэт Juul — чакалася, што гэты крок прывядзе да росту надзейнага плацельшчыка дывідэндаў з высокай прыбытковасцю.

Не так шмат.

Апошнія некалькі гадоў акцыі MO былі бязрадаснымі, бо яго інвестыцыі ў Juul зляцелі на нішто. Рэгулюючыя органы ЗША пераследуюць электронныя цыгарэты, і FDA гэтым летам ненадоўга забараніла Juul, перш чым выдаць пастанову аб прыпыненні, пакуль яно працягвае разглядаць прадукт.

У выніку ўсяго гэтага хаосу Altria неаднаразова зніжала кошт сваёй долі Juul, якая на канец ліпеня складала 450 мільёнаў долараў.

Тым не менш, мой калега Джэф Рыўз адзначае, што гэта «супрацьломкі запас» застаецца добра кіраванай інвестыцыяй даходу, якая можа быць замаскіраванай супрацьлеглай гульнёй кошту. Гэта, безумоўна, стала крыніцай абароны ў 2022 годзе, павялічыўшыся на пару працэнтаў на аснове агульнай прыбытковасці супраць падзення прыкладна на 20% на больш шырокім рынку.

Брет Оўэнс - галоўны інвестыцыйны стратэг Кантрыканы прагноз. Для атрымання дадатковых ідэй даходу атрымайце бясплатную копію свайго апошняга спецыяльнага дакладу: Ваш партфель датэрміновага выхаду на пенсію: вялізныя дывідэнды - кожны месяц - назаўжды.

Раскрыццё інфармацыі: няма