4 сумніўныя, але законныя рэчы, якія некаторыя фінансавыя кансультанты робяць з вашымі грашыма

Ёсць шмат людзей, якія прапануюць вам фінансавыя парады. І хоць большасць з іх з'яўляюцца этычнымі і заслугоўваюць даверу, часам вы выявіце, што некаторыя дарадцы прымаюць ад вашага імя дзеянні, якія вы можаце палічыць неэтычнымі, нават калі гэта цалкам законна. Важна ведаць пра гэтыя магчымыя сцэнары, каб вы маглі абараніць сябе як інвестара.  (Вы можаце выкарыстоўваць гэты інструмент, каб знайсці кансультанта, які можа адпавядаць вашым патрэбам.)

Мы пагаварылі з некалькімі дарадцамі, каб зразумець, калі дзеянні, якія прымаюцца дарадцамі, трапляюць у сумніўна неэтычную тэрыторыю. Іх лепшая парада, як абараніцца ад кожнага з іх? Размаўляйце, задавайце пытанні і патрабуйце празрыстасці. Вось некалькі законных, але сумнеўна неэтычных рэчаў, якія могуць рабіць некаторыя фінансавыя кансультанты: 

Яны не гавораць прама ў тым, што з'яўляюцца даверанымі асобамі

Прафесіяналы кажуць, што самая важная рэч, на якую вы павінны звярнуць увагу ў кансультантаў, гэта тое, што яны з'яўляюцца даверанымі асобамі, што азначае, што яны юрыдычна абавязаліся ставіць вашыя інтарэсы вышэй за свае. Але «тое, што хтосьці кажа, што ён давераная асоба, не азначае, што гэта так», — кажа Кашыф Ахмед, сертыфікаваны спецыяліст па фінансаваму планаванню і заснавальнік і прэзідэнт American Private Wealth. Вы захочаце праверыць бягучую інфармацыю чалавека (вось як). І «трэба спадзявацца на свой інстынкт: яны шчырыя ці поўныя гэтага? Некаторыя людзі носяць шмат галаўных убораў, таму ў адной ролі яны могуць выступаць як давераная асоба, а ў іншай - як брокер, які спрабуе прадаць вам прадукт. Некаторыя скажуць вам гэта, але яны не абавязаны. Пераканайцеся, што вы задаеце пытанні і атрымліваеце гэта ў пісьмовай форме». (Тут гэта 15 пытанняў, якія вы павінны задаць любому кансультанту, якога вы можаце наняць.)

Эксперты кажуць, што вам можа спатрэбіцца сертыфікаваны спецыяліст па фінансаваму планаванню, або CFP, паколькі яны выступаюць у якасці давераных асоб, выконваюць шырокі курс і здаюць экзамен. «Яны павінны здаць сертыфікацыйны экзамен CFP (з прахадным балам 60%), што азначае, што траціна людзей не здаюць. Яны таксама павінны прадэманстраваць, што падыходзяць для сертыфікацыі, і браць на сябе пастаяннае абавязацельства дзейнічаць этычна са сваімі кліентамі», — кажа Леа Рыдзеўскі, галоўны юрысконсульт Савета CFP. 

Вы можаце выкарыстоўваць гэты інструмент, каб знайсці кансультанта, які можа адпавядаць вашым патрэбам.

Мы звярнуліся да Нацыянальнай асацыяцыі асабістых фінансавых кансультантаў па каментарый па гэтых пунктах, і яны ўказалі нам на гэта артыкул.

Яны не раскрываюць усе аспекты кампенсацыі 

Існуюць розныя спосабы атрымання заробку спецыялістам па фінансаваму планаванню і кансультантам. Агульныя формы аплаты ўключаюць атрыманне камісійных за транзакцыі, плату за падпіску/ўтрыманне, працэнт актываў пад кіраваннем і фіксаваную плату за пэўныя паслугі. Неэтычныя паводзіны ўзнікаюць, калі аналітык несумленна расказвае пра тое, як яму плацяць.

«Адно з першых пытанняў, якое людзі павінны задаць, калі працуюць з кансультантам, гэта: як вы атрымліваеце кампенсацыю?» кажа Эрыка Сафран, заснавальніца і кіраўнік Safran Wealth Advisors. «Бясплатнага абеду не бывае: за кансультацыю трэба плаціць, плюс у многіх інвестыцый ёсць свае ўнутраныя выдаткі» (напрыклад, звязаныя з імі зборы). Задаючы гэтыя пытанні, вы даведаецеся аб сапраўдным кошце і даведаецеся, ці даступныя іншыя рашэнні і інвестыцыйныя стратэгіі, якія маглі б паменшыць вашу агульную нагрузку, кажа Сафран.

"Самае абуральнае - гэта калі яны не паведамляюць вам, што іх выбар [заплямлены] нейкай узнагародай, якую яны могуць атрымаць ад сваёй фірмы", - кажа Ахмед. Некаторыя фірмы прапануюць унутраныя ўзроўні ўзнагароджання, якія ўзнагароджваюць сваіх кансультантаў за дасягненне пэўных колькасных этапаў. Гэтыя ўзнагароды могуць быць грашовымі або матэрыяльнымі прадуктамі, такімі як большы нумар у гатэлі падчас штогадовага адпачынку кампаніі. «Яны не абавязаны вам гэта казаць, але вы павінны ведаць», — кажа Ахмед.

Яшчэ адзін спосаб, якім аналітыкі могуць паводзіць сябе неэтычна ў дачыненні да ганарараў, - гэта не паведамляць, што яны атрымліваюць кампенсацыю ад старонняга вытворцы прадукту, напрыклад, узаемнага фонду, ануітэт або страхавой кампаніі. 

«Вы хочаце ведаць, ці выйграюць яны ад давання вам фінансавых парад», — кажа Рыдзеўскі. «Магчыма, узнікаюць розныя канфлікты інтарэсаў. Канфлікт інтарэсаў сам па сабе не з'яўляецца дыскваліфікацыяй, чалавек будзе атрымліваць грошы, і вы чакаеце, што яны атрымаюць грошы. Але ёсць розныя віды кампенсацыі, пра якія спажывец хоча ведаць. Ці маюць яны дзелавыя адносіны з кампаніямі, якія пастаўляюць прадукты, якія вы, магчыма, купляеце? Калі вы гэта ведаеце, вы можаце прыняць гэта да ўвагі, прымаючы рашэнні».

«У ідэале кансультант не павінен атрымліваць кампенсацыю ні ад каго, акрамя кліента», — кажа Сафран. «Але калі яны гэта робяць, неэтычна не раскрываць».

Яны знаходзяць толькі «прыдатныя» магчымасці

Некаторыя інвестыцыйныя кансультанты працуюць у адпаведнасці са стандартам прыдатнасці, устаноўленым Органам рэгулявання фінансавай індустрыі (FINRA), які патрабуе, каб кансультанты гарантавалі, што інвестыцыі або рэкамендацыі ад імя іх кліентаў проста «прыдатныя», без спецыяльнага патрабавання, каб яны былі «лепшымі» для кліента. цікавасць». 

Аднак сертыфікаваныя спецыялісты па фінансаваму планаванні і іншыя віды кансультантаў, якія па законе абавязаны выступаць у якасці давераных асоб, павінны прытрымлівацца стандарту найлепшых інтарэсаў, які патрабуе ад іх ставіць інтарэсы сваіх кліентаў вышэй за ўласныя. Замест таго, каб проста разумець фінансавую сітуацыю і мэты свайго кліента і рэкамендаваць прыдатныя прадукты і парады, яны павінны пазбягаць канфліктаў інтарэсаў, прадастаўляць поўнае раскрыццё любой інфармацыі, якая існуе, і знаходзіць найлепшае агульнае рашэнне для сваіх кліентаў.

«Вось прыклад: каб дасягнуць інвестыцыйнай мэты кліента, кансультант прадае ўсе існуючыя пазіцыі і пераводзіць грошы на кіраваны рахунак», - кажа Сафран. «Кліент цяпер нясе падатковыя абавязацельствы з прыбытку і плаціць дадаткова за гэты «кіраваны рахунак». Ці падыходзіць? Вядома. З давернага пункту гледжання, гэта ў інтарэсах кліента? Не. Ці магла быць дасягнута мэта кліента з дапамогай дзеянняў, якія не пацягнулі за сабой большыя зборы і падаткі для кліентаў? Адказ, хутчэй за ўсё, так».

Вы можаце выкарыстоўваць гэты інструмент, каб знайсці кансультанта, які можа адпавядаць вашым патрэбам.

Яны пазбаўляюць вас сіл 

Нарэшце, будзьце ў курсе кансультантаў, якія спрабуюць растлумачыць сваю філасофію інвестыцый або фінансавага планавання празмерна высокім узроўнем, складанымі спосабамі або не знаходзяць час, каб растлумачыць вам свой працэс мыслення. Калі кансультант робіць гэта або адмаўляецца разглядаць любую з вашых ідэй, ён пазбаўляе вас права выказвацца ў вашай фінансавай будучыні. 

«Некаторыя кансультанты ніколі не прымуць меры па ідэі, якую вылучыў кліент, таму што хочуць быць ва ўладзе - я гэта бачыў», - кажа Сафран. «Калі ў кліента ёсць ідэя, варта вывучыць і паведаміць кліенту, чаму яна можа быць праўдападобнай, а чаму не».

«Гэта павінна быць супрацоўніцтва», — дадае яна. «І вы павінны дапамагчы свайму кліенту расці, вучыцца і разумець рашэнні, якія яны прымаюць».