Кожны будны дзень Інвестыцыйны клуб CNBC з Джымам Крамерам праводзіць прамую трансляцыю «Ранішняя сустрэча» ў 10:20 І. Вось рэзюмэ ключавых момантаў серады: мы асцярожна сочым за прыбытковасцю аблігацый. Манія мемаў можа быць прыкметай пены ў Nasdaq. Мы скарацілі акцыі двух клубаў: DHR, LIN Costco застаюцца лепшымі рознічнымі акцыямі 1. Мы асцярожна сочым за прыбытковасцю аблігацый. Даходнасць аблігацый зноў пачынае расці: у сераду 2-гадовыя казначэйскія аблігацыі перавысілі 3.35%, адзначаючы самы высокі ўзровень з моманту нядаўняга дна фондавага рынку ў сярэдзіне чэрвеня. Даходнасць 10-гадовых казначэйскіх аблігацый была больш чым на 2.9%. Больш высокая даходнасць аблігацый, якая рухаецца ў процілеглым кірунку ад коштаў на аблігацыі, як правіла, шкодзіць росту акцый, многія з якіх з'яўляюцца назвамі тэхналогій. Калі ў пачатку гэтага года прыбытковасць вырасла, акцыі, безумоўна, заплацілі цану. Гэта таму, што больш высокая прыбытковасць і працэнтныя стаўкі робяць абяцанне будучых прыбыткаў менш каштоўным, а таксама робяць больш дарагім пазыку для стымулявання росту. У сакавіку мы даследавалі, як стаўкі ўплываюць на ацэнку акцый. Тэхналагічны індэкс Nasdaq моцна прайграў у сераду, знізіўшыся прыкладна на 1.3%. Індэксы S&P 500 і Dow Jones Industrial Average знізіліся менш чым на 1% адпаведна. Мы асцярожныя і ўважліва сочым за прыбытковасцю аблігацый на прадмет любых прыкмет таго, што фондавы рынак можа зноў аслабнуць. З мінімуму сярэдзіны чэрвеня індэкс S&P 500 — нават з улікам падзення ў сераду — павялічыўся на 17%. Тым не менш, індэкс па-ранейшаму ўпаў больш чым на 10% з пачатку года. 2. Манія мемаў можа быць прыкметай пены на Nasdaq Адраджэнне акцый мемаў у жніўні можа быць сігналам пены на рынку, які апошнім часам хутка вырас. Незалежна ад біржы, на якой гандлююць гэтыя акцыі, ажыятаж вакол іх, як правіла, шкодзіць Nasdaq. Акцыі Bed Bath & Beyond (BBBY) выраслі прыкладна на 20% у сераду, праз дзень пасля закрыцця на 29%. Падштурхнутыя трэйдарамі Reddit, акцыі ў нейкі момант у аўторак выраслі на 70% і выраслі амаль на 300% з 4 жніўня. AMTD Digital (HKD), ганконгская фінтэх-фірма, рэзка ўзляцела ў пачатку жніўня: акцыі выраслі на 2,300% з моманту цаны IPO, якая склала 7.80 даляра ў мінулым месяцы. Каля 189 долараў за акцыю ў сераду, аднак у жніўні AMTD Digital таргаваўся да 2,555.30 долараў. 2. Гэта было на каласальныя 32,656 XNUMX% вышэй, чым цана прапановы ў ліпені. Нядаўні шквал актыўнасці ў акцыях мемаў нагадвае захапленне акцыямі мемаў у 2021 годзе, калі акцыі GameStop (GME) падняліся да стратасферных вышынь, калі трэйдары на форуме Reddit WallStreetBets наваліліся на акцыі і выціснулі хедж-фонды з кароткімі продажамі. Як і тое, што здарылася тады, мы занепакоеныя тым, што Nasdaq можа пацярпець удар, калі захапленне акцыямі мемаў дасягне піка. Nasdaq успрымальны да валацільнасці і, верагодна, будзе назіраць некаторае зніжэнне, што можа паўплываць на такія назвы клубаў, як Apple (AAPL) і Amazon (AMZN), якія абодва застаюцца выдатнымі акцыямі. Джым Крэймер папярэдзіў інвестараў у аўторак на “Mad Money” аб неабходнасці замяніць спекулятыўныя гульні, у тым ліку акцыі мемаў, на сумныя, стабільныя гульні, і мы паўтараем гэтую параду членам Клуба. 3. Мы скарацілі дзве акцыі клуба: DHR, LIN. Нягледзячы на тое, што наша тэза для Danaher (DHR) не змянілася, мы прадалі некаторыя акцыі пасля нядаўняга росту акцый проста таму, што ў нас вялікая пазіцыя ў акцыях і мы хочам скараціць наш партфель. Мы таксама знялі некаторыя акцыі з нашай пазіцыі Linde (LIN). Нягледзячы на тое, што за апошнія пару тыдняў гэта было добра, мы асцерагаемся таго, як пагаршэнне эканамічных перспектыў у Еўропе можа пашкодзіць кампаніі. Джым сказаў, што калі імёны клуба ўбачаць падзенне на рынку, магчыма, на 1-3%, ён разгледзіць магчымасць пераразмеркавання капіталу, атрыманага ад гэтых продажаў. 4. Costco застаецца лепшым рознічным гандлем Гіганты рознічнага гандлю працягваюць даваць справаздачы аб прыбытках на гэтым тыдні, прычым Lowe's (LOW) паказала неадназначны квартал, а Target (TGT) не апраўдала чаканні Уол-стрыт па прыбытку. Мы па-ранейшаму рэкамендуем інвестарам набываць акцыі Costco (COST), калі яны жадаюць мець добра кіраваную рознічную акцыю, хоць Джым таксама лічыць, што Lowe's і Home Depot (HD) маюць добрыя перспектывы. Costco не паведамляла аб праблемах з ланцужкамі паставак і запасамі, і мае паспяховую стратэгію цэнаўтварэння, што павышае наш давер да кампаніі і яе здольнасці працягваць супрацьстаяць эканамічным сустрэчным ветрам. (Дабрачынны фонд Джыма Крамера - гэта доўгія AAPL, AMZN, COST, DHR, LIN. Поўны спіс акцый глядзіце тут.) Як падпісчык CNBC Investing Club з Джымам Крамерам, вы атрымаеце папярэджанне аб гандлі, перш чым Джым зробіць здзелку. Джым чакае 45 хвілін пасля адпраўкі гандлёвага папярэджання, перш чым купіць або прадаць акцыі ў партфелі свайго дабрачыннага фонда. Калі Джым казаў аб акцыях на тэлеканале CNBC, ён чакае 72 гадзіны пасля выдачы гандлёвага папярэджання, перш чым здзейсніць здзелку. ВЫШЭЙШНЯЯ ІНФАРМАЦЫЯ INVESTING CLUB РЭГУЛЮЕ НАШЫМ УМОВАМ І ПАЛІТЫКЕ КАНФІДЭНЦЭЙНАСЦІ РАЗАМ З НАШАЙ АДМОВАЙ АД АДКАЗНАСЦІ. НІЯКІХ ФІДУЦЫЯРНЫХ АБАВЯЗАННЯЎ АБО АБАВЯЗАННЯЎ НЕ ІСНУЕ І НЕ ЎЗЯВАЕЦЦА Ў СЛУЧАІ АТРЫМАННЯ ВАМІ ЛЮБАЙ ІНФАРМАЦЫІ, ПРАДСТАЎЛЕНАЙ У СУВЯЗІ З ІНВЕСЦЫЙНЫМ КЛУБАМ.
Крыніца: https://www.cnbc.com/2022/08/17/4-takeaways-from-the-investing-clubs-morning-meeting-on-wednesday.html