Мы ўсе ведаем, як рынкі пачалі гэты год з падзення на тэрыторыю карэкцыі. Акцыі электрамабіляў (EV) не сталі выключэннем, хоць выразнай тэндэнцыі ў гэтым сегменце не было. Асноўныя электрамабілі ўпалі ад 5% да 50% з пачатку года ў параўнанні з падзеннем S&P 500 на 6%.
Інфляцыя з'яўляецца ключом да разумення гэтай прадукцыйнасці. Для электрамабіляў спатрэбяцца новыя фабрычныя працэсы іх вытворчасці і новыя наборы сыравіны – а гэтая сыравіна каштуе нятанна. Спалучэнне растучага попыту, вузкіх месцаў у вытворчасці і рэзкай ланцужкі размеркавання падштурхнула цэны на літый, нікель і кобальт, жыццёва важныя металы для батарэй, ад 16% да 70%. І ў дадатак да металаў, аўтамабільныя кампаніі адчуваюць цяжкасці з закупкай усяго - ад паўправадніковых чыпаў да аконных шклоў і дываноў для падлогі. У выніку ўсплёск коштаў на электрамабілі, якія цяпер у сярэднім прыкладна на 10,000 XNUMX долараў за адзінку даражэй, чым на аўтамабілі з унутраным унутраным рухавіком.
Але гэта не адзіны раздзел гісторыі. Электромабілі таксама дэманструюць хуткія тэхналагічныя ўдасканаленні: эфектыўнасць акумулятара і запас ходу аўтамабіля набліжаюцца да сярэдніх значэнняў для бензінавых аўтамабіляў, а зарадная інфраструктура пашырае свой след і дадае больш новыя станцыі «хуткай зарадкі». Мы не ведаем, якім будзе канчатковы выгляд рынку электрамабіляў; Відавочна, што ён усё яшчэ развіваецца, і мы знаходзімся на ранніх этапах зруху, але эксперты сектара адзіныя ў тым, што будучыня за электрычнасцю.
І гэта асноўны факт, які забяспечыць падтрымку запасам электрамабіляў. Калі ёсць попыт на прадукт, то гэты попыт будзе задаволены – і гэта адкрые магчымасці для інвестараў. Каб атрымаць карціну гэтых магчымасцей у іх цяперашнім выглядзе, мы выкарысталі База дадзеных TipRanks каб дакладна вызначыць тры акцыі EV, якія даюць інвестарам шанец «купіць падзенне», прынамсі, на думку супольнасці аналітыкаў.
Lion Electric Company (LEV)
Мы пачнем з канадскай кампаніі Lion Electric з Квебека. Гэты аўтавытворца засяроджваецца на некаторых спецыфічных нішах - цалкам электрычных школьных аўтобусах, гарадскіх аўтобусах і камерцыйных грузавіках. Кампанія з'яўляецца адным з найбуйнейшых вытворцаў электрамабіляў у Паўночнай Амерыцы, і ў дадатак да лінейкі з 7 аўтамабіляў Lion прапануе кліентам дадатковыя паслугі, такія як запчасткі і паслугі, інфраструктура зарадкі і фінансаванне. Кампанія выстаўляе свае транспартныя сродкі - асабліва флагманскія школьныя аўтобусы - як гатовыя рашэнні, і ўключае ў сябе навучанне тэхнікаў і вадзіцеляў. Кампанія Lion можа пахваліцца тым, што ўсе яе транспартныя сродкі, якіх зараз у дарозе каля 550, маюць нулявы ўзровень выкідаў.
Заняўшы нішу - школьныя аўтобусы і камерцыйныя грузавікі - з неабходнымі патрэбамі, Lion пазіцыянаваў сябе так, каб лёгка канкурыраваць за продажы, і ў апошні час дасягнуў поспехаў. За апошнія два месяцы 2021 года Lion атрымаў заказы ад дзвюх канадскіх кампаній на школьныя аўтобусы агульнай колькасцю 255 адзінак. Пастаўка гэтых заказаў пачнецца ў гэтым годзе і працягнецца ў 2025 і 2026 гадах. Зусім нядаўна, 4 красавіка, кампанія Lion абвясціла аб чарговым заказе школьнага аўтобуса ў Квебеку на 50 адзінак, пастаўкі якога пачнуцца ў 1 квартале 23 г.
Што тычыцца камерцыйных грузавікоў, Lion раней у гэтым месяцы выпусціў новы лёгкі, цалкам электрычны цяжкі грузавік для гарадскога рынку дастаўкі «апошняй мілі». Гарадскія дастаўкі апошняй мілі - гэта ніша, якая добра падыходзіць для электрамабіляў, паколькі грузавікі могуць знаходзіцца ў межах лёгкай адлегласці ад сваёй базы для зарадкі. Новая машына Lion мае шасі і скрынку, якія на 40% меншыя за папярэднія мадэлі.
Lion апублікуе свае лічбы за 1 квартал 22 г. у траўні, але мы можам зразумець пазіцыю кампаніі, зірнуўшы на яе апошнюю справаздачу за 4 кв 21 г. У гэтым квартале кампанія паставіла 71 аўтамабіль, што на 25 адзінак больш у параўнанні з 46 пастаўкамі ў 4 квартале 20 г. Выручка склала 22.9 мільёна долараў ЗША, павялічыўшыся на 69% у параўнанні з аналагічным перыядам мінулага года, і гэта самы высокі квартальны прыбытак у 2021 годзе. Кампанія атрымала чыстыя страты ў 1 і 2 кварталах мінулага года, але стала прыбытковай у 3 і 4 кварталах з прыбыткам на акцыю ў 4 квартале. паступаючы на 14 цэнтаў. Нягледзячы на гэты рост, у гэтым годзе акцыі ўпалі на 29%.
У вачах 5-зоркавага аналітыка Canaccord Джэда Дорсхаймера, Lion - гэта вытворца электрамабіляў з вялікім патэнцыялам у будучыні. Ён піша: «Lion Electric мае перавагу першага кроку на рынку школьных аўтобусаў EV... Маючы партфель заказаў больш за 2000 адзінак, Lion Electric мае добрыя магчымасці, каб зарабіць на электрыфікацыі гэтага сегмента... Lion выкарыстоўвае свой поспех на рынку школьных аўтобусаў. для фінансавання стварэння больш шырокага асартыменту шасі для павелічэння пранікнення ў шэрагу сегментаў CEV...»
«З амаль 600 тыс. адзінак грузавікоў класа 4-8, якія штогод прадаюцца ў Паўночнай Амерыцы, мы лічым, што Lion Electric можа стаць адной з першых на рынку з гнуткай вытворчай платформай, якая можа абслугоўваць некалькі камерцыйных прыкладанняў парку. Поспех школьных аўтобусаў забяспечвае платформу для іншых ключавых сегментаў CEV з вялікімі і растучымі TAM», - дадаў аналітык.
Усё вышэйсказанае дае зразумець, чаму Дорсхаймер цяпер выступае за быкоў. Аналітык з самым высокім рэйтынгам дае LEV рэйтынг "Купіць" разам з мэтавай цаной у 12 долараў. Гэтая лічба адлюстроўвае яго веру ў рост на ~74% на працягу наступных 12 месяцаў. (Каб паглядзець паслужны спіс Дорсхаймера, Клікніце тут)
У цэлым, LEV атрымаў рэйтынг умеранай пакупкі ад вуліцы, заснаваны на 6 апошніх аглядах аналітыкаў, якія ўключаюць 4 пакупкі і 2 утрымання. Акцыі прадаюцца па цане 6.91 даляра, а сярэдняя мэтавая цана ў 13 даляраў паказвае на магчымасць росту на 88% у наступным годзе. (Глядзіце прагноз запасаў LEV на TipRanks)
Група Lucid (LCID)
Далей ідзе Lucid Group, каліфарнійская кампанія, якая ўваходзіць у сегмент раскошных электрамабіляў. Кампанія Lucid выпускае некалькі мадэляў і знаходзіцца ў працэсе будаўніцтва сваіх вытворчых магутнасцей, каб задаволіць заказы кліентаў, якія ў цяперашні час складаюць больш за 25,000 400. Аўтамабілі кампаніі маюць высокую прадукцыйнасць, прабег ад 500 да 95,000 міль і каштуюць ад 169,000 XNUMX да XNUMX XNUMX долараў.
Lucid стаў публічным мінулым летам праз здзелку SPAC з Churchill Capital Corporation. Зліццё прывяло да таго, што тыкер LCID з'явіўся на біржы NASDAQ 26 ліпеня. Аднак з таго часу акцыі былі нестабільнымі, і акцыі Lucid з пачатку года ўпалі на 45%.
З моманту выхаду на біржу Lucid апублікавала дзве справаздачы аб даходах за 3 і 4 кварталы 2021 года. У справаздачы за 4 квартал кампанія адзначыла больш за 125 паставак аўтамабіляў да канца 2021 года і 300 па стане на 28 лютага 2022 года. перавысіла 400 аўтамабіляў, і кампанія плануе выпусціць 14,000 XNUMX адзінак да канца гэтага года.
Нарошчванне вытворчасці і паставак павялічыла паток даходаў кампаніі. Lucid паведаміў аб 26.4 мільёна долараў у верхняй радку ў 4 квартале, павялічыўшыся на 626% у параўнанні з мінулым годам. На канец 6.2 года ў кампаніі было больш за 2021 мільярда долараў наяўнымі.
Асвятляючы гэтыя акцыі для BNP Paribas, 5-зоркавы аналітык Джэймс Пікарыела тлумачыць, чаму пачатак Lucid у сегменце раскошы прывядзе да пашырэння магчымасцей у больш шырокім сусвеце электрамабіляў: «У LCID не ўзнікне ніякіх праблем з канкурэнцыяй у значна больш канкурэнтным асяроддзі электрамабіляў, паколькі яго поўная ўласная вертыкальна інтэграваная сістэма трансмісіі робіць усё за ўсё. Для кампаніі з рынкавай капіталізацыяй ~36 мільярдаў долараў мы лічым, што пасля некалькіх размоў з кампаніяй і некалькімі інвестарамі можна лепш зразумець здольнасць трансмісіі LCID».
«Мы таксама лічым, што «на паперы» яго пазіцыянаванне ў вертыкалі раскошы мае меншую прывабнасць. Пасля таго, як яго унікальная, вядучая ў свеце эфектыўнасць сілавога агрэгата будзе належным чынам ацэнена, гэта момант, калі для ўсіх інвестараў, цяперашніх і новых, у акцыі павінна наступіць пераломны момант, каб зразумець, наколькі вялікі на самай справе LCID TAM, а таксама наколькі шырокі Кампанія можа перасягнуць іншых OEM-вытворцаў альбо па прадукцыйнасці, альбо па кошце, і, як правіла, па АБОЮ", - дадаў аналітык.
З гэтай мэтай Picariello ацэньвае LCID як лепшы (г.зн. купля), а таксама мэтавую цану ў 45 долараў. Інвестары могуць атрымаць прыбытак у памеры ~116%, калі прагноз Пікарыела дасягне адзнакі на працягу наступных 12 месяцаў. (Каб паглядзець паслужны спіс Пікарыела, Клікніце тут)
Калегі Пікарыела таксама чакаюць шмат плюсаў. Сярэдняя мэтавая цана складае 40.50 долараў і прадугледжвае рост 94% акцый на працягу наступных 12 месяцаў. У цэлым, акцыі маюць кансенсус-рэйтынг "Умераная купля", заснаваны на 3 куплях і 1 продажы. (Глядзіце прагноз акцый LCID на TipRanks)
Кампанія Fisker, Inc. (FSR)
Апошняя акцыя, якую мы разгледзім, - гэта каліфарнійскі вытворца электрамабіляў Fisker, заснаваны вядомым аўтамабільным дызайнерам раскошы - і ветэрынарам BMW - Хенрыкам Фіскерам. Фіскер працуе над прасоўваннем свайго цалкам электрычнага пазадарожніка Ocean, які дэбютаваў на аўтасалоне ў Лос-Анджэлесе ў 2021 годзе. Аўтамабіль абсталяваны дахам з сонечнай панэллю і плануецца ўвесці ў рэгулярную вытворчасць пазней у гэтым годзе.
У дадатак да Ocean, Fisker таксама цяпер прымае браніраванне свайго другога аўтамабіля PEAR (Personal Electric Automotive Revolution). Кошт гэтага 5-мясцовага электрамабіля будзе пачынацца з 29,900 2024 долараў, пастаўкі запланаваны на 250,000 год. PEAR будзе вырабляцца ў Агаё, і кампанія разлічвае на выпуск XNUMX XNUMX адзінак у год.
У цяперашні час Fisker працуе з мінімальным прыбыткам, што робіць акцыі вельмі спекулятыўнымі. Акцыі атрымліваюць падтрымку ад агульнай веры галіны ў тое, што Хенрык Фіскер можа апраўдаць сваю рэпутацыю ў выніку. Нягледзячы на тое, што ён дасягаў поспехаў у мінулым, і яго кампанія мае дысцыплінаваны план выдаткаў грашовых сродкаў, акцыі па-ранейшаму ўразлівыя да валацільнасць рынку - і FSR знізіўся на 27% з пачатку года.
Інвестары могуць знайсці дадатковыя добрыя навіны ў нядаўняй справаздачы кампаніі за 4 квартал 21 г. На канец 1.2 года ў Fisker было 2021 мільярда долараў наяўнымі, што лічыцца дастатковым для фінансавання запуску вытворчасці Ocean у наступным лістападзе. Гэты запуск, у сваю чаргу, падтрымліваецца браніраваннямі кліентаў, якія ў цяперашні час перавышаюць 40,000 2022. На 400 год тэмпы браніравання для Ocean выраслі на 2% у параўнанні з мінулым годам. Fisker у цяперашні час працуе на вытворчай лініі для XNUMX прататыпаў Ocean аўтамабіляў у дзень, якія выкарыстоўваюцца ў глабальных сертыфікацыйных выпрабаваннях і праграме праверкі кампаніі.
Давайце яшчэ раз звернемся да Джэймса Пікарыела з BNP Paribas, паколькі эксперт па электрамабілях таксама асвятляў FSR. Аналітык адзначае PEAR як каштоўны «другі акт» для Фіскера, але паказвае на Акіян як на ключавы фактар, які варта ўлічваць інвестарам.
«Калі будзе попыт на Fisker Ocean, мы ўпэўненыя ў яго прапанове і якасці зборкі. Улічваючы вельмі даступныя цэны на Ocean і наўмысныя спробы аддзяліць яго ад старой гвардыі з дапамогай такіх прапаноў, як пажыццёвая магчымасць Flex-Lease, мы лічым, што Ocean мае ўсе задаткі для працы», — выказаў меркаванне Пікарыела.
Аналітык рэзюмаваў: «Мы лічым FSR інтрыгуючым спосабам гуляць у прасторы EV з меншай капіталізацыяй і атрымаць доступ да кампаніі, якая прымае наўмысныя стратэгічныя рашэнні досыць далёка ад мэйнстрыму OEM, не толькі каб быць цікавым, але і прыняць некаторыя рызыкі са спісу, а не дадаваць больш».
На думку Пікарыела, гэта дадае да рэйтынга "перасягнуць" (г.зн. "купляць"), а яго мэтавая цана ў 22 долары прадугледжвае рост на ~90% у наступныя 12 месяцаў.
Увогуле, Fisker атрымаў 7 апошніх аглядаў аналітыкаў за апошнія тыдні, з 6 пакупкамі і 1 утрыманнем, якія даюць кансенсус-рэйтынг Strong Buy. Сярэдняя мэтавая цана акцый у 22.17 даляра сведчыць аб тым, што яна мае ~92% патэнцыял росту ад бягучай гандлёвай цаны ў 11.55 даляра. (Глядзіце прагноз акцый FSR на TipRanks)
Каб знайсці добрыя ідэі для гандлю акцыямі EV па прывабнай ацэнцы, наведайце TipRanks' Лепшыя акцыі для куплі, нядаўна запушчаны інструмент, які аб'ядноўвае ўсе ўяўленні пра капітал TipRanks.
адмова: Выказаныя ў гэтым артыкуле меркаванні з'яўляюцца выключна меркаваннямі аналітыкаў. Змест прызначаны для выкарыстання толькі ў інфармацыйных мэтах. Вельмі важна зрабіць уласны аналіз, перш чым рабіць інвестыцыі.
Крыніца: https://finance.yahoo.com/news/buy-3-electric-vehicle-stocks-005750597.html