Dow Jones падае на 530 пунктаў, калі банкі апярэджваюць распродажы ФРС; Apple, 5 Titans Mask Слабасць рынку

Ф'ючэрсы Dow Jones практычна не змяніліся ў нерабочы час, а таксама ф'ючэрсы S&P 500 і Nasdaq. У сераду пасля паседжання ФРС спроба ралі фондавага рынку пацярпела непрыемны разварот.

X

Федэральная рэзервовая сістэма павысіла стаўкі на чвэрць пункта і абвясціла яшчэ адно павышэнне ў гэтым годзе. Неўзабаве пасля гэтага кіраўнік ФРС Джэром Паўэл заявіў, што па-ранейшаму адданы барацьбе з інфляцыяй. Але ён таксама сказаў, што больш жорсткія ўмовы з-за праблем з банкамі здымаюць пэўны ціск на грашова-крэдытную палітыку.

Між тым, міністр фінансаў Джанет Йеллен, даючы паказанні перад калегіяй Сената, абвергла паведамленне аб тым, што рэгулятары разглядаюць магчымасць пашырэння страхавання FDIC на ўсе дэпазіты. У аўторак Елен, папярэдніца Паўэла на пасадзе кіраўніка ФРС, паведаміла, што рэгулятары гатовыя больш шырока ахопліваць дэпазіты ў меншых банках, калі спатрэбіцца.

Акцыі банкаў адчувалі цяжкасці First Republic Bancorp (FRC) і PacWest Bancorp (PACW).

У больш шырокім сэнсе спроба росту рынку ў значнай ступені абапіралася на шэсць мегакапітацый: акцыі Apple, Microsoft (MSFT), бацька Google Алфавіт (GOOGL), Цеслы (TSLA), Мета-платформы (МЕТА) і Nvidia (NVDA). За апошнія тыдні яны выраслі, маскіруючы слабую агульную шырыню. Apple (AAPL), акцыі Google і Meta зараз прымяняюцца, нягледзячы на ​​​​развароты ў сераду. Microsoft крыху ніжэй кропкі пакупкі, а акцыі Tesla наладжваюцца. Nvidia значна пашырана.

Акцыя Nvidia і Meta знаходзяцца ў табліцы лідэраў IBD. Акцыі AAPL і Meta знаходзяцца на SwingTrader. Microsoft і Google з'яўляюцца доўгатэрміновымі лідэрамі IBD.

Але нават з гэтымі шасцю мегакапіталізацыямі гэта яшчэ не пацверджаны ўзыходзячы трэнд. Інвестары павінны быць асцярожнымі.

Павышэнне стаўкі ФРС

Як і чакалася, ФРС павысіла стаўкі на чвэрць пункта да дыяпазону 4.75%-5%. Новыя квартальныя прагнозы паказваюць, што палітыкі чакаюць, што ключавая працэнтная стаўка ФРС да канца 2023 года складзе 5.1%, што прадугледжвае яшчэ адно павышэнне стаўкі.

Але нават гэты паход незразумелы. У заяве аб палітыцы ФРС гаворыцца, што «некаторыя дадатковыя ўзмацненні палітыкі могуць быць мэтазгоднымі», што крыху менш ястрабіна ў параўнанні з папярэднімі заявамі аб «пастаянным павышэнні ставак». Кіраўнік ФРС Паўэл сказаў, што людзі павінны звярнуць увагу на "можа" і "некаторыя".

Прагноз стаўкі ФРС будзе ў значнай ступені залежаць ад банкаўскай сістэмы. Кіраўнік ФРС Паўэл сказаў, што банкаўскія дэпазіты «бяспечныя» дзякуючы ФРС, FDIC і Казначэйству. Але ён сказаў, што пакуль занадта рана казаць, як манетарная палітыка павінна рэагаваць на стрэс у банках.

У заяве таксама адзначаецца, што банкаўскія праблемы «хутчэй за ўсё прывядуць да ўзмацнення жорсткасці ўмоў крэдытавання». Паўэл сказаў, што гэта азначае, што грашова-крэдытная палітыка мае меншае значэнне.

Інвестары па-ранейшаму бачаць зніжэнне ставак на працягу лета, нават калі Паўэл сігналізуе, што гэта малаверагодна.

KB Home заробак

KB Home (KBH), паведамляецца пасля закрыцця. Акцыі KBH сціпла выраслі ў працяглых таргах пасля таго, як прыбытак KB Home перавысіла колькасць праглядаў, а кіраўніцтва дало аптымістычныя прагнозы. Акцыі выраслі на 0.4% да 36.80 у сераду, праз дзень пасля пераходу на 50-дзённую лінію. Акцыі KB Home маюць пункт пакупкі 41.02 у новай базе пасля 62% росту з канца верасня па 2 лютага.

Дарден Рэстараны (DRI), Камерцыйныя металы (CMC), General Mills (ГІС), Accenture (ACN) і Сістэмы даследавання фактаў (FDS) справаздачу ў пачатку чацвярга.

SEC папярэджвае Coinbase аб магчымых спагнаннях

Увечары ў аўторак SEC выпусціла апавяшчэнне Уэлса для CoinbaseCOIN, афіцыйнае папярэджанне біржы крыптавалют аб тым, што рэгулятар можа прыняць «прымусовыя меры» за патэнцыйныя парушэнні заканадаўства аб каштоўных паперах. Coinbase заявіла, што пакуль будзе працаваць у звычайным рэжыме.

Акцыі COIN упалі на 8% падчас працяглых таргоў. Падчас сесіі ў сераду акцыі Coinbase абваліліся на 8.2%, калі біткойн і іншыя крыптавалюты распрадаліся пасля павышэння стаўкі ФРС.

Ф'ючэрсы на Dow Jones Today

Ф'ючэрсы на Dow Jones выраслі на 0.2% супраць справядлівай кошту. Ф'ючэрсы S&P 500 выраслі на 0.1%. Ф'ючэрсы на Nasdaq 100 былі плоскімі.

Памятаеце, што начныя дзеянні ў Dow Futures і іншых месцах не абавязкова ператвараюцца ў рэальныя таргі на наступнай чарговай сесіі фондавага рынку.

Далучайцеся да экспертаў IBD, калі яны аналізуюць дзейсныя акцыі падчас акцый фондавага рынку на IBD Live

Ралі на фондавым рынку

Спроба ралі на фондавым рынку была спакойнай да павышэння стаўкі ФРС і каментарыяў кіраўніка ФРС Паўэла, затым рэзка абрынулася ў апошнія дзве гадзіны таргоў, закрыўшыся на мінімумах сесіі. Банкаўскія акцыі ў сераду істотна патаннелі ў выніку каментарыяў Паўэла.

Індэкс Dow Jones Industrial Average упаў на 1.6% на фондавых таргах у сераду. S&P 500 страціў 1.6%, прычым акцыі FRC за дзень павялічыліся горш за ўсё. Кампазіт Nasdaq знізіўся на 1.65%. Кампанія Russell 2000 з малой капіталізацыяй, якая займае вялікую вагу ў фінансавых паказчыках, распрадалася на 2.9%

Цэны на сырую нафту ў ЗША выраслі на 1.8% да $70.90 за барэль, павялічыўшыся на 6.2% на гэтым тыдні. Ф'ючэрсы на медзь, якія закрыліся да рашэння пасяджэння ФРС, выраслі на 1.2%, што стала пятым ростам запар.

Даходнасць 10-гадовых казначэйскіх аблігацый знізілася на 11 базісных пунктаў да 3.5%. Даходнасць 2-гадовых казначэйскіх аблігацый упала на 20 базісных пунктаў да 3.98%. Прыносіць пашыраныя страты ў апошнюю гадзіну біржавых таргоў.

Курс даляра ЗША рэзка ўпаў да самага нізкага ўзроўню з пачатку лютага, працягнуўшы серыю страт.

біржавыя індэксны фонды

Сярод ETF, якія растуць, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) упаў на 1.3%, у той час як Innovator IBD Breakout Opportunities ETF (BOUT) страціў 1%. ETF iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) упаў на 2%, пры гэтым асноўны кампанент IGV - гэта акцыі MSFT. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) знізіўся на 0.6%. Акцыі Nvidia з'яўляюцца буйным холдынгам SMH.

Адлюстроўваючы больш спекулятыўныя акцыі, ARK Innovation ETF (ARKK) знізіўся на 4.8%, а ARK Genomics ETF (ARKG) страціў 4.3%. Акцыі Tesla - гэта велізарны холдынг ETF Ark Invest.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) знізіўся на 2.2%, а Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) знізіўся на 2.1%. US Global Jets ETF (JETS) знізіўся на 2.3%. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) знізіўся на 1.7%. Energy Select SPDR ETF (XLE) знізіўся на 2.1%, фонд Health Care Select Sector SPDR Fund (XLV) на 1.5%.

Банкаўскія акцыі

Financial Select SPDR ETF (XLF) патаннеў на 2.3%. SPDR S&P Regional Banking ETF (KRE) упаў на 5.7% пасля таго, як у аўторак падскочыў на 5.8%.

Акцыі FRC і PACW, сярод многіх холдынгаў KRE, упалі на 15.5% і 17% адпаведна. First Republic можа атрымаць падтрымку ўрада, каб палегчыць інвестыцыі або паглынанне, паведамляе Bloomberg у аўторак. Кампанія PACW паведаміла ў сераду, што адмовілася ад павелічэння капіталу і атрымала 1.4 мільярда долараў ліквіднасці ад Atlas SP, якая належыць Global Management Apollo (APO). У той час як банкаўскія дэпазіты могуць быць «бяспечнымі», як заявіў Паўэл, акцыянеры банкаў могуць панесці вялікія страты або быць знішчанымі.

Пяць лепшых кітайскіх акцый, якія варта паглядзець зараз

Аналіз рынкавых злётаў

Спроба ралі на фондавым рынку першапачаткова добра адрэагавала на павышэнне стаўкі ФРС і каментарыі кіраўніка Паўэла, але напрыканцы акцыі моцна распрадалася.

Індэкс S&P 500 ненадоўга падняўся вышэй за 50-дзённую лінію, але апусціўся крыху вышэй за 200-дзённую лінію. Кампазітны індэкс Nasdaq дасягнуў адзнакі 12,000 XNUMX, перш чым адступіць.

Dow Jones вярнуўся ніжэй за 200-дзённую лінію. Russell 2000 рэзка ўпаў, значна ніжэй ключавых слізгальных сярэдніх.

На біржах NYSE і Nasdaq тыя, хто прайграў, апярэдзілі пераможцаў амаль 3:1. Шырыня была праблемай на працягу ўсёй спробы ралі рынку.

Акцыі Nvidia крыху выраслі ў сераду, у той час як акцыі Apple, Google, Meta і Microsoft знізіліся, а Tesla сціпла патаннела. Але за апошнія некалькі тыдняў гэтыя шэсць мегакапітацый падштурхнулі S&P 500 і Nasdaq. Але Invesco S&P 500 Equal Weight ETF (RSP), які толькі набліжаўся да сваёй 200-дзённай лініі на гэтым тыдні, у сераду ўпаў на 2.25% да найгоршага закрыцця за чатыры месяцы. Тым часам індэкс Nasdaq 100 з вялікай капіталізацыяй знізіўся, але дасягнуўшы найлепшых узроўняў за амаль сем месяцаў. Раўнаўзважаны індэкс Direxion NASDAQ-100 (QQQE) знізіўся на 2.1%, вярнуўшыся ніжэй за 50-дзённы паказчык.

Рынак часта рэагуе на пасяджэнні ФРС на другі дзень, што адмяняе першапачатковы крок. Але распродажы пад кіраўніцтвам ФРС могуць працягвацца. Гэта ўсё яшчэ проста спроба росту рынку. Шукайце наступны дзень, каб пацвердзіць новы ўзыходзячы трэнд.

Час рынку з рынкавай стратэгіяй ETF IBD

Што ж цяпер рабіць

Спроба ралі на фондавым рынку часам дэманстравала некаторыя шматабяцаючыя намёкі, але яна застаецца падзеленай, няўстойлівай і кіраванай навінамі. Пакуль банкаўскі крызіс не застанецца на заднім плане і рынак не пакажа шырокі рост, інвестары павінны быць асцярожнымі.

Інвестары могуць мець сціплыя рызыкі, мяркуючы, што іх пазіцыі працуюць. Але не дапускайце росту страт.

Няма нічога дрэннага ў тым, каб чакаць, пакуль пацверджаны рыначны ўзыходзячы трэнд пачне сыходзіць з абочыны.

Не спрабуйце фарсіраваць праблему. Падрыхтуйцеся да наступнага ўстойлівага росту рынку, склаўшы спісы назірання.

Чытайце "Вялікую карціну" кожны дзень, каб заставацца ў сінхранізацыі з кірункам рынку і вядучымі акцыямі і сектарамі.

Сачыце за Эдам Карсанам у Twitter па адрасе @IBD_ECarson для абнаўлення фондавага рынку і не толькі.

ВЫ ВЫ МОЖА ПАДАБАЕЦЦА:

Чаму гэты інструмент IBD спрашчае пошук лепшых акцый

Злавіце наступны вялікі выйгрышны запас з MarketSmith

Лепшыя запасы для росту і пакупкі

IBD Digital: разблакуйце прэміум-спісы, інструменты і аналіз IBD сёння

Сярэдняя адзнака за 200 дзён: апошняя лінія падтрымкі?