Калі вы калі-небудзь былі арэндадаўцам, вы ведаеце, што пошук надзейных арандатараў - гэта ўсё. Адсочванне пратэрмінаваных плацяжоў кожны месяц робіць ваш пасіўны паток прыбытку значна менш пасіўным.
Гэта адна з прычын, чаму так шмат інвестараў любяць інвестыцыйныя фонды нерухомасці (REIT) — публічныя кампаніі, якія збіраюць арэндную плату са сваёй нерухомасці і перадаюць яе акцыянерам у выглядзе дывідэндаў.
Інвестарам не трэба турбавацца аб праверцы або высяленні арандатараў. Замест гэтага яны проста сядзяць склаўшы рукі і атрымліваюць асалоду ад чэкаў на дывідэнды, якія паступаюць, калі выбіраюць выйгрышны REIT.
А некаторыя REITs маюць сур'ёзных арандатараў - у тым ліку ўрад ЗША. Мы ўсе плацім падаткі, дык чаму б не вярнуць частку грошай у выглядзе квартальных размеркаванняў?
Вось некалькі спосабаў дзейнічаць як арэндадаўца дзядзькі Сэма. У сувязі з нестабільнасцю рынкаў стабільны паток даходаў ад арэнды можа дапамагчы вам лепш спаць па начах.
Не прапусціце
Easterly State Properties (DEA)
Easterly не з'яўляецца найбуйнейшым REIT на рынку, але ён вылучаецца сярод аналагаў па вельмі простай прычыне: місія кампаніі заключаецца ў набыцці, развіцці і кіраванні камерцыйнай нерухомасцю, здадзенай у арэнду ўраду ЗША.
У сваёй апошняй прэзентацыі для інвестараў REIT заявіў, што 98% яго даходаў ад арэнды "забяспечаны поўнай верай і крэдытам урада ЗША". Нешматлікія арандатары больш надзейныя.
Па стане на 30 верасня партфель Easterly складаўся з 86 аб'ектаў агульнай плошчай 8.7 мільёна квадратных футаў. Яны былі здадзены ў арэнду на 99.3% з сярэднеўзважаным астатнім тэрмінам арэнды 10.5 года.
У ліпені 2021 года кампанія павялічыла штоквартальную выплату дывідэндаў да 26.5 цэнта на акцыю. Пры бягучай цане акцый гэта азначае гадавую прыбытковасць 7.8%.
У той час як Easterly можа здацца відавочным выбарам, улічваючы калібр арандатараў, акцыі на самай справе знізіліся на 39% за апошнія 12 месяцаў.
І гэта можа даць супрацьлеглым інвестарам аб чым падумаць.
Нягледзячы на тое, што аналітыкі Уол-стрыт ацанілі Easterly сярэдні рэйтынг "Утрымліваць", іх сярэдняя мэтавая цана ў $17.25 на 24% вышэйшая за сённяшнюю.
Давер даходаў ад уласнасці офіса (OPI)
Як вынікае з назвы, гэты REIT валодае вялікай колькасцю офісных будынкаў - яго партфель складаецца з 162 аб'ектаў агульнай плошчай 21.2 мільёна квадратных футаў.
У той час як цэны на нерухомасць у ЗША растуць, OPI не прыцягвае асаблівай увагі інвестараў.
За апошнія 12 месяцаў акцыі OPI ўпалі на 44%.
Але ёсць нешта, што вылучае кампанію: яна мае штоквартальную стаўку дывідэндаў у 55 цэнтаў на акцыю і гадавую прыбытковасць у 16.4%.
Каб паказаць гэта ў перспектыве, сярэдняя кампанія S&P 500 на дадзены момант дае толькі 1.7%.
У адрозненне ад Easterly, OPI не з'яўляецца чыстым дзяржаўным арэндадаўцам. Але ўрад ЗША з'яўляецца найбуйнейшым арандатарам REIT, уносячы 19.1% гадавога даходу ад арэнды.
Сярод іншых галоўных арандатараў - такія гучныя імёны, як мацярынская кампанія Google Alphabet, штат Каліфорнія і Bank of America.
Кампанія заяўляе, што зарабляе 63% свайго даходу ад арандатараў інвестыцыйнага ўзроўню - гэта значыць арандатараў, якія ўяўляюць нізкі рызыка дэфолту.
У трэцім квартале 3 года REIT здаў у арэнду 2022 606,000 квадратных футаў плошчы на сярэднеўзважаны тэрмін арэнды 7.2 года і сярэднеўзважаны рост арэнднай платы ў 21.6%.
Гэтак жа, як і Easterly, OPI атрымаў сярэдні рэйтынг "Трымаць" ад аналітыкаў, але лепшае яшчэ наперадзе: сярэдняя мэтавая цана на OPI складае 20 долараў - прыкладна на 46% вышэй за бягучы ўзровень.
Лепшы спосаб купіць нерухомасць?
Вядома, урад ЗША - не адзіны надзейны арандатар.
Сярод гарачай інфляцыі і няўпэўненай эканомікі магнаты нерухомасці ўсё яшчэ знаходзяць розныя спосабы эфектыўнага інвеставання сваіх мільёнаў.
Элітная камерцыйная нерухомасць у цэлым пераўзыходзіла S&P 500 за 25-гадовы перыяд. З дапамогу новых платформаў, такія магчымасці цяпер даступныя рознічным інвестарам. Не толькі ультрабагатыя.
З адной інвестыцыяй інвестары могуць валодаць маёмасцю інстытуцыйнай якасці, арандаванай такімі брэндамі, як CVS, Kroger і Walmart - і атрымліваць стабільны прыбытак ад прадуктовай крамы штоквартальна.
Гэты артыкул змяшчае толькі інфармацыю і не павінен тлумачыцца як парада. Ён прадастаўляецца без якіх -небудзь гарантый.
Крыніца: https://finance.yahoo.com/news/become-uncle-sams-landlord-earn-120000781.html