Як інвестары могуць атрымаць залішні прыбытак з ESG Investing

Інвестары, якія ігнаруюць глабальныя экалагічныя, сацыяльныя праблемы і праблемы кіравання (ІС Г) падвяргаюць сябе непатрэбнай рызыцы. Гэта быў адзін з асноўных момантаў нядаўняга вебінара пад назвай «Як інвестары павінны рэагаваць на змяненне навакольнага асяроддзя ESG?» Вебінар сабраў дакладчыкаў з усяго свету ESG, у тым ліку кіраўнікоў актывамі, журналістаў, навукоўцаў і аналітыкаў.

Змена клімату ўплывае на надвор'е. Штормы становяцца ўсё больш частымі, а ўраганы - больш жорсткімі. Сёлета Еўропу спустошылі засухі, а Пакістан — паводкі. Ураган "Ян" пранёсся праз Фларыду, прычыніўшы шкоду на мільярды долараў, а лясныя пажары спустошылі сусветны ландшафт.

Аналіз кампаніі Deloitte паказвае, што недастатковыя меры па барацьбе са змяненнем клімату могуць каштаваць эканоміцы ЗША 14.5 трыльёнаў долараў у бліжэйшыя 50 гадоў. Вось толькі ў ЗША. Агульны глабальны кошт можа быць значна вышэй.

Удзельнікі вебинара абмеркавалі кошт змены клімату і тое, як інвестары павінны ўлічваць гэтыя сустрэчныя ветры ў сваіх разліках.

Кошт забруджвання

«Я сапраўды лічу, што ESG - гэта кіраванне рызыкамі, каб вы маглі павялічыць свае інвестыцыі ў ESG, каб павялічыць сваю ўзнагароду», - адзначыла спікер Джоан Майкельсан, кансультант ESG і вядучы і выканаўчы прадзюсар падкаста ELECTRIC LADIES.

Дакладчык Кэры Кросінскі, вядучы аўтар і кансультант па пытаннях устойлівага фінансавання, які таксама выкладае ў Браўнаўскім, Ельскім і Нью-Йоркскім універсітэтах, дадаў, што нядаўнія пагодныя з'явы толькі паскараюць жаданне карпарацый і інвестараў палепшыць справаздачнасць ESG. Тэндэнцыя паскараецца ва ўсім свеце.

Паўднёвае кіраванне актывамі адзначыў, што ў той час як справаздачнасць ESG з'яўляецца адносна новай у Кітаі, кіраўнік актывамі дасягае сур'ёзных поспехаў у стварэнні базы дадзеных ESG, комплекснай інфармацыйнай платформы Southern Fund ESG.

Гэтая база даных змяшчае ўнутраныя і знешнія рэйтынгавыя даныя ESG, багатыя асноўныя даныя, базы даных, звязаныя з кліматам, спрэчныя падзеі, адсочванне галасавання і іншую шматмерную інфармацыю ESG.

Гэтая база дадзеных накіравана на паляпшэнне справаздачнасці ESG у адной з самых важных у свеце

эканомік.

Мэта кожнага кіраўніка актывамі - знайсці кампаніі, якія павялічаць багацце акцыянераў у доўгатэрміновай перспектыве. У сувязі з ростам экалагічных рызык з кожным годам, становіцца ўсё больш важным, каб менеджэры актываў засяроджваліся на кампаніях, якія ўносяць пазітыўны ўклад у глабальны клімат.

Тыя, хто гэтага не робіць, могуць застацца ззаду або панесці значныя фінансавыя наступствы.

Аналізуючы патэнцыйныя інвестыцыі для сваіх партфеляў, арыентаваных на ESG, Southern Asset Management ацэньвае «логіку мадэлі прыбытку» для кожнай кампаніі, ацэньваючы як станоўчыя, так і адмоўныя фактары, такія як сацыяльныя выдаткі і выдаткі на выкіды вугляроду.

Праблемы клімату з'яўляюцца адным з найважнейшых абласцей, дзе розныя краіны могуць знайсці агульную мову для больш цеснага супрацоўніцтва ў будучыні, пагадзілася група. Аднак гэта не адзіныя краіны, якія пацярпелі ад змены клімату. Свету неабходна больш цесна супрацоўнічаць, каб дасягнуць кансенсусу па кліматычных ініцыятывах і палепшыць справаздачнасць кампаній і ўрадаў.

Іншыя фактары для разгляду

ESG - гэта не толькі праблемы клімату. Гэта таксама ўключае ў сябе сацыяльныя праблемы і пытанні кіравання, якія часта ігнаруюцца інвестарамі, якія, як правіла, марнуюць занадта шмат часу на экалагічны фактар.

Тым не менш, сацыяльныя пытанні і пытанні кіравання становяцца ўсё больш важнымі для кампаній, і яны ідуць рука аб руку з экалагічнымі пытаннямі.

Джоан Майкельсан патлумачыла, што «прыгажосць» ESG, калі яна зроблена належным чынам, заключаецца ў тым, што яна ўлічвае ўсе гэтыя фактары.

Дакладчык прывёў прыклад ExxonMobilXOM
, якая нядаўна дадала трох новых членаў савета дырэктараў пасля ціску з боку акцыянераў з патрабаваннем павялічыць колькасць раскрыцця інфармацыі аб клімаце. «Гэта каштоўнае дзеянне, якое паўплывае на рашэнні кампаніі», — заявіў Майкельсан.

Кампанія Southern Asset Management спрабуе стымуляваць змены, узаемадзейнічаючы таксама з кампаніямі, сказаў Лефэн Лін, менеджэр фонду Southern Asset Management.

Выкарыстоўваючы паказчыкі, сабраныя ў сваёй базе дадзеных аб выкідах вуглякіслага газу, фірма арыентуецца на карпарацыі з вялікімі выкідамі, каб дапамагчы ім паступова стварыць структуру кіравання ESG. Галоўная мэта гэтай стратэгіі - дапамагчы прадпрыемствам "пазбегнуць негатыўнага ўплыву змены клімату на іх дзейнасць".

Кэры Красінскі таксама адзначыў, што павелічэнне сацыяльнага ўзаемадзеяння і паляпшэнне кіравання кампаніямі дапамогуць павысіць празрыстасць, аб'яднаюць людзей і, што, магчыма, самае важнае для інвестараў, павялічаць давер паміж акцыянерамі і карпарацыямі.

Сцеражыцеся кампаній, якія займаюцца інвестарамі

На жаль, некаторыя кіраўнікі актывамі кінуліся на гэта Пераможца ESG і не праводзяць дэталёвых даследаванняў, неабходных для адрознення паміж кампаніямі, якія сапраўды маюць добрыя рэйтынгі ESG, і тымі, якія проста займаюцца ачышчэннем сваіх інвестараў. Некаторыя менеджэры проста робяць выгляд, што робяць працу па павелічэнні актываў і збору платы.

Калегія пагадзілася, што адным з метадаў дасягнення апераджальных паказчыкаў за кошт інвеставання ў ESG з'яўляецца дэталёвае даследаванне і аналіз, напрыклад, трэкер выкідаў вугляроду ад Southern Asset Management.

Кампаніі могуць гуляць у рэйтынгу ESG, калі крытэрыі добра вядомыя і апублікаваныя. Тым не менш, прадпрыемствам значна цяжэй гуляць у сістэму, калі яны не ведаюць, за што іх судзяць.

Вось чаму ўнікальны індывідуальны падыход так важны і можа дапамагчы інвестарам атрымаць залішні прыбытак, паколькі свет становіцца ўсё больш занепакоеным фактарамі ESG і адпаведнасцю кампаніям.