Moderna, Intel і 3 іншыя акцыі, верагодна, адновяцца ў студзені

Запасы, якія загінулі ў пэўны год, часта вяртаюцца да жыцця ў наступным годзе, асабліва ў студзені.

Я лічу, што гэта можа азначаць уваскрашэнне такіх акцый, як ModernaМРНА
, Прыкладныя матэрыялыAMAT
і Smith & Wesson Brands (SWBI).

У лістападзе і снежні інвестары часта прадаюць свае стратныя акцыі, каб скараціць страты і паменшыць падатак на прыбытак.

Пацярпелыя ад распродажаў па падатках, некаторыя з гэтых акцый патаннелі ніжэй за іх справядлівы кошт. У студзені яны, верагодна, адновяцца.

Лепшы час, каб купіць іх? Я б сказаў, што гэта паміж Днём падзякі і Калядамі. Вось некалькі кандыдатаў на студзеньскі адскок, якія, на маю думку, могуць добра папрацаваць у наступным годзе.

Сучасны раптоўна стала вядомай у 2021 годзе, калі выпусціла на рынак паспяховую вакцыну супраць Covid-19. За апошнія чатыры кварталы прыбытак кампаніі вырас на 69%, а продажы выраслі на 91%. Тым не менш, як гэта ні парадаксальна, у гэтым годзе яе акцыі ўпалі на 28%.

Інвестары, убачыўшы, што прыбытак Moderna зніжаецца тры кварталы запар, дазваляюць акцыям пагардліва ацаніць прыбыткі ўсяго ў сем разоў. Але рэнтабельнасць кампаніі па-ранейшаму вельмі высокая, рэнтабельнасць чыстага прыбытку складае 57%, а рэнтабельнасць акцыянернага капіталу - 76%.

Я думаю, што існуе вялікая верагоднасць таго, што тэхніку распрацоўкі вакцыны Moderna можна прымяніць да іншых захворванняў, акрамя Covid-19. Адпаведна, я думаю, што акцыі добрыя як мінімум для студзеньскага адскоку і, магчыма, больш.

Сёлета ўвесь тэхналагічны сектар прайшоў праз пакутлівую пераацэнку. Applied Materials моцна пацярпеў, знізіўшыся з прыкладна 156 долараў у пачатку года да прыкладна 110 долараў цяпер.

Не будзем забываць, аднак, што гэта была выдатная акцыя на працягу многіх гадоў. За апошняе дзесяцігоддзе ён павялічыўся на 903%. Кампанія, якая базуецца ў Санта-Клары, Каліфорнія, з'яўляецца найбуйнейшым у свеце вытворцам абсталявання для вытворчасці паўправаднікоў. Рэнтабельнасць акцыянернага капіталу ў мінулым годзе склала 55%.

Я не здзіўлюся, калі бяды тэхналагічнага сектара працягнуцца яшчэ некалькі месяцаў. Але я думаю, што калі вы купіце акцыі Applied Materials і пратрымаеце іх пяць гадоў, вы будзеце вельмі рады, што гэта зрабілі.

Я біў у барабан IntelИНТЕРК
– як высвятляецца заўчасна – на некалькі месяцаў. Кампанія з'яўляецца найбуйнейшым у свеце вытворцам лагічных чыпаў, таксама вядомых як мікрапрацэсары. Такім чынам, слоган, які вы можаце ўспомніць з рэкламы: Intel Inside.

У гэтым годзе кошт акцый у пачатку года склала каля 50 долараў, цяпер яны гандлююцца прыкладна па 29 долараў. Я думаю, што гэта занадта танна. Гэта прыкладна ў дзевяць разоў больш, чым прыбытак, амаль унізе яго 10-гадовага дыяпазону ацэнкі. Высокая ацэнка ў 25 разоў перавышала прыбытак; медыяна была 13.

Акрамя таго, я думаю, што вытворчая база Intel у ЗША з'яўляецца перавагай у цяперашнім геапалітычным клімаце.

Сёлета знізіўся на 31%. Robert Half InternationalRHI
, адно з найбуйнейшых агенцтваў ЗША па працаўладкаванні. RHI паказала прыбытак за кожны з апошніх 15 гадоў і перавысіла 15% рэнтабельнасці ўласнага капіталу за 13 з гэтых гадоў.

У наш час працадаўцы часта скардзяцца на тое, як цяжка знайсці кваліфікаваных работнікаў. Таму я мяркую, што гэта добры час для кампаній па працаўладкаванні.

Многія людзі маюць маральныя пярэчанні супраць валодання запасамі зброі, але з фінансавага пункту гледжання Smith & Wesson Brands выглядае добра для мяне. Акцыі - знізіліся на 36% у гэтым годзе - прадаюцца менш чым у пяць разоў больш за прыбытак, у той час як іх звычайны множнік складае каля 10.

Кампанія, якая базуецца ў Спрынгфілдзе, штат Масачусэтс, вырабляе спартыўныя вінтоўкі і пісталеты, у тым ліку рэвальвер Model 10, які выкарыстоўваецца ваеннымі і паліцэйскімі. Ён паказаў прыбытак за 12 з апошніх 15 фінансавых гадоў, з выдатным прыбыткам за 10 з гэтых гадоў.

Больш строгія законы аб кантролі над зброяй (якія я асабіста выступаю) сталі менш верагоднымі цяпер, калі рэспубліканцы маюць большасць у Палаце прадстаўнікоў ЗША.

запіс

За 19 гадоў у маіх кандыдатаў у студзеньскі адскок у сярэднім прыбытковасць за 12 месяцаў склала 12.2%. Гэта на тры пункты лепш, чым індэкс агульнай прыбытковасці Standard & Poor's 500, які складаў у сярэднім 9.2% за тыя ж перыяды. Трынаццаць з маіх 19 спісаў былі прыбытковымі, а 10 пераўзышлі індэкс.

Майце на ўвазе, што вынікі маіх слупкоў з'яўляюцца гіпатэтычнымі, і іх не варта блытаць з вынікамі, якія я атрымліваю для кліентаў. Акрамя таго, мінулыя паказчыкі не прадказваюць будучыні.

Мае выбары год таму былі дрэннымі. Яны ўпалі на 25.5%, а S&P знізіўся толькі на 14%. Увесь мой спіс разваліўся, прычым самая вялікая страта склала 39% у QuidelOrtho (QDEL).

Раскрыццё інфармацыі: некаторыя з маіх кліентаў валодаюць кампаніямі Moderna, Applied Materials і Intel. Я асабіста валодаю Moderna і Intel і валодаю іх апцыёнамі ў хедж-фондзе, якім я кірую.