Novartis
NVS-NYSE
Купіць • Кошт 83.61 даляра ЗША 24 жніўня
Эдвард Джонс
Кампанія Novartis займаецца распрацоўкай брэндавых інавацыйных прэпаратаў. Мы чакаем, што яго рост паскорыцца ў доўгатэрміновай перспектыве, абумоўлены адным з наймацнейшых медыкаментаў у галіны. Novartis прапануе вялікую колькасць метадаў лячэння рака і з'яўляецца лідэрам у клеткавай і геннай тэрапіі. Яго бізнес па вытворчасці генерыкаў, Sandoz, вырабляе складаныя ін'екцыйныя прэпараты (напрыклад, біяпадобныя). Novartis мае намер вылучыць гэты бізнес з акцыянерамі ў другой палове 2023 года. Пасля вылучэння Novartis зможа больш засяродзіцца на сваім больш хуткарослым і больш прыбытковым бізнэсе брэндавых лекаў.
Snap-на
SNA-NYSE
Выдатней • Кошт 223.95 долараў ЗША 24 жніўня
па Barrington Research
Учора мы спансавалі сустрэчу інстытуцыйных інвестараў на вытворчым прадпрыемстве Snap-on Tools Group у Мілўокі. Сярод вышэйшага кіраўніцтва ўдзельнічалі генеральны дырэктар Нік Пінчук і фінансавы дырэктар Альда Пальяры. Сустрэча дала нам больш глыбокае паглыбленне ў канкурэнтныя вытворчыя перавагі Snap-on. На працягу ўсяго часу ўпор рабіўся на спецыялізаваныя вытворчыя магчымасці ў спалучэнні з пастаянным павышэннем эфектыўнасці.
Кампанія Snap-on карыстаецца спрыяльным асяроддзем для росту, дзякуючы таму, што спецыялісты сутыкаюцца са складанымі рамонтамі праз распаўсюджванне тэхналогій на транспартных сродках. Кампанія Snap-on павялічыла аб'ём продажаў з 2.6 мільярда долараў у 2010 годзе да 4.25 мільярда долараў у 2021 годзе, а яе аперацыйная маржа павялічылася з 12.1% да 20%. Мы павысілі нашы скарэкціраваныя ацэнкі прыбытку на акцыю на 2022 і 2023 гады да $16.37 і $17.22 з $16.10 і $16.98. Мэтавая цана акцый: 280 долараў.
Nvidia
NVDA-Nasdaq
Залішняя вага • Кошт 172.22 даляра на 24 жніўня
ад Wells Fargo
Нягледзячы на тое, што рэкамендацыі Nvidia па F3Q23 былі значна горшымі, чым чакалася, не выклікае спрэчак, мы не інтуітыўна лічым, што гэта можа апынуцца пазітыўным скідам/змываннем, якога чакалі (або спадзяваліся) інвестары.
Мы бачым, што інвестары застаюцца станоўча прадузятымі да стратэгіі паглыблення платформы NVDA, якая звяртаецца да доўгатэрміновых свецкіх фактараў росту. NVDA сутыкнулася з праблемай, якая пастаянна не паддаецца колькаснай ацэнцы, і ачышчэннем інвентара канала, які ўваходзіць у цыкл Lovelace наступнага пакалення. Настроі інвестараў могуць пачаць паляпшацца, [на аснове] значнай дынамікі прадуктовага цыкла ў канцы 2022 і 2023 гадоў.
Мы карэкціруем нашы ацэнкі [даход/заробак на акцыю] на 2023, 2024 і 2025 фінансавыя гады з 29.0 мільярдаў долараў/3.86 долараў, 32.4 мільярдаў долараў/5.00 і 37.1 мільярдаў долараў/6.00 долараў да 27.3 мільярдаў долараў/3.41, 30.9 мільярдаў долараў/4.41 долараў і 37.3 мільярдаў долараў/5.64 долараў ЗША. , адпаведна.
Спасцігаць інтуітыўна
INTU-Nasdaq
Выдатней • Кошт 449.56 долараў ЗША 23 жніўня
ад Evercore ISI
Intuit добра завяршыў свой 2022 фінансавы год і прапанаваў рэкамендацыі як па даходах, так і па прыбытку на акцыю, якія перавысілі нашы чаканні і чаканні Street. Нягледзячы на тое, што былі некаторыя кішэні мяккасці (напрыклад, Mailchimp), аптымістычныя рэкамендацыі дапамагаюць праілюстраваць шырыню партфеля INTU сёння ў параўнанні з некалькімі гадамі таму, асабліва калі гэта датычыцца сегмента малога бізнесу. Intuit застаецца адной з найлепшых гісторый аб складанні праграмнага забеспячэння, і мы чакаем больш падрабязнай інфармацыі аб яе доўгатэрміновай стратэгіі ў дзень аналітыкі 29 верасня. Мы перамяшчаем мэтавую цану да 601 долара.
Браты браты
TOL-NYSE
Прадукцыйнасць сектара • Кошт $45.63 23 жніўня
by РБК Рынкі капіталу
[Мы скарацілі] нашы ацэнкі прыбытку на акцыю 2022/2023 фінансавага года на 9% і 15% адпаведна да 9.19 і 9.45 долараў ЗША з папраўкай на рэаліі тэмпаў продажу [новага дома для адной сям'і] пасля рэзкага падзення ў гэтым квартале. Нягледзячы на тое, што штомесячнае паляпшэнне дэпазітаў у жніўні можа абнадзейваць некаторых, гэта сціплае паляпшэнне ў параўнанні з вельмі нізкімі ўзроўнямі, [нягледзячы на тое, што стымулы выраслі прыкладна ў тры разы], а цяпер [іпатэчныя] стаўкі зноў падняліся. Тым не менш, мы застаёмся на Sector Perform on Toll Brothers, таму што адставанне [заказаў] TOL, адносна абмежаваная рызыка адмены і захаванне валавой маржы забяспечваюць падтрымку ў 23 фінансавым годзе. Мы падтрымліваем мэтавую цану акцый у 48 долараў.
Хіббет
HIBB-Nasdaq
Нейтральны • Кошт $57.36 на 24 жніўня
Кампанія Seaport Research PartnersHibbett паведаміла аб нязначным адсутнасці продажаў і большым EBIT [прыбытку да выплаты працэнтаў і падаткаў] і адсутнасці прыбытку на акцыю ў другім квартале, але вынікі былі важкімі, вымеранымі за тры гады, і значна лепшымі, чым былі ў першая чвэрць.
[Рознічны гандляр, чые крамы, размешчаныя ў малых і сярэдніх населеных пунктах, спецыялізуюцца на спартыўных модных таварах, у тым ліку абутку] таксама павысіў прагноз продажаў на год і паўтарыў свае папярэднія прагнозы па прыбытках. Зараз Хіббет чакае, што продажы ў той жа краме ў другім паўгоддзі вырастуць у параўнанні з папярэднім прагнозам. Мы разлічваем меркаваны рост продажаў у другім паўгоддзі прыкладна на 17%-21%.
Адносна [дэфіцыту продажаў у другім квартале] кампанія заявіла: «Мы лічым, што некаторыя з нашых продажаў перад школай перанесліся на трэці квартал, паколькі спажыўцы адклалі пакупкі да даты пачатку школы».
Каб разгледзець гэты раздзел, трэба даслаць матэрыялы [электронная пошта абаронена].