Пенсіянеры сутыкаюцца з віхуры рынку. Вось што дарадцы кажуць, што яны павінны рабіць.

«Гэта, верагодна, адзін з нямногіх выпадкаў, калі калі-небудзь у чыімсьці інвеставанні ў жыццё, калі ні золата, ні фіксаваны прыбытак не з'яўляюцца сеткай бяспекі», - кажа Дэн Людвін, прэзідэнт і партнёр-заснавальнік Salomon & Ludwin у Рычмандзе, штат Вірджынія. Ён адзначае што


ETF igre

(AGG) знізіўся прыкладна на 11% з пачатку года. «Звычайна людзі чакаюць невялікага зігзагападобнага росту ў сваім партфоліо, і зараз гэта проста зыбка».

Але гэта не ўсё гібель і змрок, кажуць фінансавыя кансультанты. Цяпер можа быць добрая магчымасць унесці невялікія змены ў партфель — і перш за ўсё нагадаць сабе пра каштоўнасць разумнага фінансавага планавання.

Джэрэмі Шарп, фінансавы планіроўшчык і заснавальнік Redeem Wealth у Гілберце, штат Арызона, прапануе інвестарам падумаць аб перабалансаванні сваіх партфеляў, калі яны гэтага яшчэ не зрабілі, - зафіксаваць прыбытак у рэдкіх холдынгах, якія растуць, і папоўніць збітыя пазіцыі. «Адзін з захавальнікаў, якімі мы карыстаемся, — Betterment. Яны робяць штодзённую рэбалансіроўку», - кажа Шарп, дадаючы, што гэта выдатна падыходзіць для такіх выпадкаў.

Дарадцы папярэджваюць, што гэта таксама можа быць спрыяльны час для пакупкі падзення, пры ўмове, што інвестары не будуць занадта худымі. «Не спрабуйце проста ўкласці грошы і спадзявацца, што гэта атрымаецца ў бліжэйшыя шэсць месяцаў або каля таго», — кажа Фрэнк Парэ, фінансавы планіроўшчык і заснавальнік PF Wealth Management Group у Оклендзе, Каліфорнія.

Salomon & Ludwin рэгулярна атрымлівае прыбытак па меры росту рынку, каб мець сухі парашок, які можна выкарыстоўваць падчас спадаў. У панядзелак індэкс S&P 500 упаў да ўнутрыдзённага ўзроўню, які на 15% ніжэйшы за гістарычны максімум, што выклікала сігнал пакупкі для фірмы. Людвін кажа, што гэта азначае куплю акцый ETF: фонды ЗША з вялікай, сярэдняй і малой капіталізацыяй, а таксама развітыя і новыя міжнародныя рынкі.

---

Бюлетэнь дарадцы

Дарадца штодня

Калекцыя нашых самых папулярных гісторый з дня, якія дастаўляюцца кожны вечар. Будзьце ў курсе апошніх навін кансультантаў, каментарыяў супольнасці і меркаванняў лідэраў галіны.

---

Дарадцы прапануюць пенсіянерам мець дастатковую колькасць грашовых сродкаў або ліквідных актываў, каб пакрыць гадавыя выдаткі на пражыванне. Некаторыя фінансавыя планіроўшчыкі ідуць далей, мяркуючы, што кліенты маюць пад рукой дастаткова, каб перажыць два ці больш гады. Людвін кажа, што яго фірма раіць кліентам трымаць пад рукой два-тры гады "наяўных грошай", каб яны маглі пакрываць свае патрэбы на рынках з падзеннем прыходзіцца прадаваць акцыі. «Мы заўсёды гаворым людзям, што самая страшная памылка, якую вы можаце зрабіць, — гэта тое, што вас прымушаюць прадаваць на рынку, які зніжаецца, таму што кожны долар, які вы прадаеце на рынку, — гэта долар, які ніколі не адновіцца», — кажа ён.

Парэ кажа, што калі ў пенсійных інвестараў ёсць дадатковыя грошы для ўкладанняў — за выключэннем таго, што неабходна для пакрыцця выдаткаў на пражыванне, — то яны могуць дадаць да сваіх інвестыцый, але ён папярэджвае іх «дыверсіфікаваць, дыверсіфікаваць, дыверсіфікаваць».

Каштоўнасць супраць росту

Інвестары таксама могуць разгледзець пытанне аб нахіле часткі свайго капіталу ў бок кошт запасаў, якія за апошняе дзесяцігоддзе адставалі ад росту запасаў.

"Калі ў вашым партфелі няма каштоўнасці, сённяшні дзень - гэта яскравы напамін аб тым, чаму вам варта падумаць аб тым, каб яе набыць", - кажа Эвелін Золен, прэзідэнт Inspired Financial у Хантынгтан-Біч, штат Каліфорнія. Яна кажа, што даследаванні паказваюць, што інвестыцыі ў каштоўнасць могуць быць добрымі ў доўгатэрміновай перспектыве, аднак гэта не значыць, што інвестары павінны цалкам пазбягаць росту.

UBS

Фінансавы кансультант Майкл Зін кажа, што ў той час як яго каманда мае нахіл на палях у бок каштоўных акцый - некаторыя з якіх "шакавальна танныя", - з улікам эканамічнай нявызначанасці патрабуецца збалансаваны падыход.

«Мы лічым, што спалучэнне высакаякасных тэхналогій і свецкага росту мае сэнс з-за рызыкі рэцэсіі. Але мы таксама хочам змагацца з інфляцыяй з некаторымі таварна-арыентаванымі, але вялікімі кампаніямі», - кажа нью-ёркскі дарадца.

Тактычныя налады

Хаві Санчэс, саветнік фірмы з Маямі, кажа, што GenTrust дадае некаторыя тавары для кліентаў, якія раней не інвеставалі ў рэальныя актывы. Па стане на 1 мая стандартны партфель 60/40 знізіўся прыкладна на 12% з пачатку года, у той час як той жа партфель з 5% размеркаваннем сыравінных тавараў знізіўся толькі прыкладна на 9%, кажа ён. 

Пасля ўварвання Расіі ва Украіну GenTrust чакаў адыходу ў энергетыцы ад выкапнёвага паліва, таму ён стаў больш арыентавацца на інвестыцыі ў экалагічна чыстую энергію і ўран, які выкарыстоўваецца ў вытворчасці ядзернай энергіі, кажа Санчэс. Фірма таксама мае «невялікі ўхіл» у бок Нарвегіі, «паколькі мы адчувалі, што краіны збіраюцца пазбавіцца ад сваёй энергетычнай залежнасці ад Расеі», дадае ён.

пастаянны даход 

Інвестары таксама могуць захацець уважліва перагледзець свае інвестыцыі ў інструменты з фіксаваным прыбыткам у святле змены працэнтных ставак. Золен кажа, што яна выкарыстоўвае ў партфелях кліентаў казначэйскія каштоўныя паперы, абароненыя ад інфляцыі, і аблігацыі I, хаця яны не пазбаўленыя недахопаў. 

I аблігацыі зарабіць працэнты на аснове спалучэння фіксаванай стаўкі і ўзроўню інфляцыі, але інвестары абмежаваныя набыццём іх на суму 10,000 XNUMX долараў кожны год. «Гэта не абавязкова шкодзіць большасці кліенцкіх партфеляў», — кажа Золен.

Інвестары таксама могуць звярнуць увагу на кароткатэрміновыя аблігацыі. Грэг Годсі, фінансавы кансультант кампаніі


Рэйманд Джэймс Фінансавы
,
кажа, што яго каманда на працягу некалькіх гадоў «залішняя вага для гадавых або меншых аблігацый для кліентаў-пенсіянераў», пазбягаючы аблігацый з больш доўгім тэрмінам пагашэння.

«У вас можа з'явіцца фенаменальная магчымасць, калі гэтыя аблігацыі пагашаюцца, каб рэінвеставаць у два-тры разы больш, чым 60 дзён таму», - кажа Годсі, які знаходзіцца ў Тампе, штат Фларыда.

Зін з UBS кажа, што выкарыстоўвае акцыі камунальных прадпрыемстваў у спалучэнні з фіксаваным прыбыткам у кліенцкіх партфелях, дадаючы, што яны могуць быць абаронцам ад інфляцыі, таму што камунальныя прадпрыемствы звычайна павялічваюць свае дывідэнды кожны год. Акрамя таго, яны з'яўляюцца рэальнымі актывамі, кажа ён. «Доўг - гэта папяровы актыў, які можа быць змарнаваны з-за інфляцыі», - кажа Зін.

Зін кажа, што яго каманда інвесціруе ў асобныя акцыі камунальных прадпрыемстваў, і папярэджвае, што яго падыход патрабуе належнай абачлівасці і даследаванняў, шукаючы кампаніі, якія маюць добрыя адносіны са сваімі рэгулятарамі. «Мы зацікаўлены ў тым, каб рэгуляваныя камунальныя прадпрыемствы [якія] выплачвалі стабільныя дывідэнды і павялічвалі гэтыя дывідэнды на 3-5% у год», — кажа ён.

Падзенне биткойна

Нягледзячы на ​​​​тое, што інвестары рэгулярна пытаюцца ў Парэ аб крыптавалютах, ён не рэкамендуе ім укладваць грошы ў тое, што ён лічыць спекулятыўнымі інвестыцыямі.

Bitcoin'S
рэзкае падзенне ў апошнія месяцы, прыкладна з 67,000 32,000 долараў у лістападзе да прыблізна XNUMX XNUMX долараў сёння, толькі ўзмацніла яго скептыцызм.

«Я думаю, што людзі могуць атрымаць адпаведную прыбытковасць, не заходзячы так далёка ў спектр рызыкі/ўзнагароды, - кажа Парэ, дарадца з 1996 года. - Я б не казаў людзям купляць на падзенні. Гэта дакладна."

Тыя, хто ўважлівы да гісторыі, заўважаць, што гэты год быў насычаным для інвестараў, рынкі перажылі горш. І ўсе мядзведжыя рынкі заканчваюцца. Каб заставацца на курсе, лепш засяродзіцца на тым, што вы можаце кантраляваць, кажуць дарадцы.

«Веданне вашых абмежаванняў і таго, колькі вы можаце выдаткаваць, істотна ўплывае на тое, ці зможаце вы дасягнуць сваіх мэтаў», — кажа Шарп.

Парэ таксама прапануе інвестарам не звяртаць занадта шмат увагі на штодзённыя ваганні рынку. «Лепш за ўсё выключыць тэлевізар, калі можна», — кажа ён.

Напісаць Эндру Уэлшу па адрасе [электронная пошта абаронена] 

—Рос Снэл унёс свой уклад у гэты артыкул