Roth IRA і Roth 401(k): без іх свет быў бы лепшым

У адрозненне ад традыцыйных формаў падатковых ільгот, калі работнік можа вылічваць узносы і адкладаць падаткі да выхаду на пенсію, версія Roth патрабуе ад удзельніка ўносіць унёскі пасля падаткаабкладання даходу, а затым атрымліваць назапашванні без падаткаў на пенсіі. Гэтыя палажэнні азначаюць, што пры традыцыйных планах казначэйства атрымлівае авансавы ўдар, але вяртае грошы, калі назапашванні здымаюцца пры выхадзе на пенсію. Пры падыходзе Рота казначэйства не адмаўляецца ад даходаў у кароткатэрміновай перспектыве, але не бачыць даходаў ад зняцця сродкаў пры выхадзе на пенсію. Такім чынам, пераход з традыцыйнага фармату на Roth павялічвае даходы ў бліжэйшай перспектыве і зніжае іх у доўгатэрміновай перспектыве. Зніжэнне даходаў, якое можа адбыцца за межамі 10-гадовага акна, не ўлічваецца ў мэтах ацэнкі бюджэту

Самая абуральная размова за "Ратыфікацыя»адбылося ў 2017 годзе, калі Кангрэс разглядаў патрабаванне аб тым, каб усе ўзносы супрацоўнікаў у 401(k)s, якія перавышаюць 2,400 долараў, ішлі Roth. Нягледзячы на ​​​​тое, што «ратыфікацыя» не была ўключана ў заканадаўства 2017 года, яна жывая і дзейнічае сёння. Асноўнай крыніцай фінансавання двухпартыйнага законапраекта Палаты прадстаўнікоў аб выхадзе на пенсію (SECURE 2.0) з'яўляецца пераўтварэнне ўсіх даганяючых узносаў (пасля 50-гадовага ўзросту) у падатковы рэжым Roth.

Ухіленне ад падаткаў для хайролераў

Пра гэта паведамляе Pro-Publica што мільярдэр Пітэр Ціль мае Roth IRA коштам больш за 5 мільярдаў долараў. Праблема ў тым, што Пітэр Ціль і іншыя прадпрымальнікі могуць набыць вялікую колькасць акцый за долю пені за акцыю і паставіць іх у Roth IRA, дзе яны могуць расці ў кошце без падаткаў. І, па дадзеных Аб'яднанага падатковага камітэта, прыкладна 28,615 5 падаткаплацельшчыкаў маюць IRA больш чым на 280 мільёнаў долараў. Разам гэтыя рахункі складаюць 5 мільярдаў даляраў. Кангрэс мог бы вырашыць гэтую канкрэтную праблему, забараніўшы ўсе непублічныя акцыі Roth IRAs і ўвёўшы абмежаванне, каб холдынгі, якія перавышаюць, скажам, 10 або XNUMX мільёнаў долараў, больш не падлягалі павышэнню кошту без падаткаў. Але нічога не адбываецца, таму злоўжыванні працягваюцца. 

Перашкода для больш справядлівых падатковых ільгот. 

Большая частка пенсійных зберажэнняў адбываецца праз традыцыйныя планы 401 (k), дзе, як адзначалася вышэй, удзельнік бярэ неадкладны вылік за ўзносы. Гэтая сістэма відавочна несправядлівая і неэфектыўная. Гэта дае найбольшы стымул для высокааплатных, якія, хутчэй за ўсё, будуць эканоміць самастойна. Калі адзін чалавек, які зарабляе ў найвышэйшай катэгорыі падатку на прыбытак, уносіць 1,000 долараў, ён эканоміць 370 долараў на падатках. Для аднаго чалавека, які атрымлівае падатак у памеры 12%, гэты вылік у 1,000 долараў каштуе ўсяго 120 долараў. 

У адказ многія навукоўцы прапанавалі змена выліку на крэдыт. Фактычна падчас кампаніі у каманды Байдэна была прапанова замяніць бягучыя адлічэнні крэдытам, які, паводле ацэнак, складаў 26 % - нейтральная даходная змена. Пры такім змене і тыя, хто зарабляе з нізкім, і з высокім заробкам, атрымаюць падатковы крэдыт у памеры 260 долараў за кожныя 1,000 долараў, якія яны ўносяць у пенсійны план. 

Аднак гэты план не спрацуе ў цяперашніх умовах. Як толькі крэдыт будзе ўведзены, любы паважаючы сябе высокааплатны перавядзе ўзносы на Roth 401 (k). У выніку казначэйства панясе страты, бо высокааплатныя захоўваюць усе свае падатковыя льготы, а нізкааплатныя атрымліваюць больш. Адзіны спосаб перайсці ад выліку да крэдыту - ліквідаваць Roths. (Некаторы пераход ад вылікаў да крэдытаў таксама павінен уключаць паралельныя змены ў планы з вызначанымі выплатамі (DB), інакш разумныя юрысты распрацуюць альтэрнатывы DB для высокааплатных.)  

Такім чынам, у вас ёсць тры сапраўды важкія прычыны пазбавіцца ад Roths. І цяпер самы час гэта зрабіць. У той час як доля планаў, якія прапануюць варыянт Roth, істотна павялічылася, працэнт удзельнікаў, якія прапанавалі варыянт, якія прынялі Roths, застаецца нізкім (гл. малюнак 1 вышэй). Гэта лёгкае выпраўленне — проста патрабуйце, каб усе ўзносы ў далейшым рабіліся ў традыцыйныя 401(k)s і IRAs. 

Свет стаў бы лепшым месцам.