S&P 500: гэта 11 найбуйнейшых памылак Уорэна Бафета на акцыях у гэтым годзе

Большасць інвестараў у акцыі S&P 500 валодаюць а мала індыкоў у гэтым годзе. І Уорэн Бафет - не выключэнне.

X

У гэтым годзе нават сусветна вядомы інвестар трымае 12 стратных акцый, уключаючы тэхналогію Сняжынка (СНЕГ), фінансавыя Nu Holdings (NU) і на меркаванне спажыўцоў RH (RH), гаворыцца ў аналізе Investor's Business Daily дадзеных S&P Global Market Intelligence і MarketSmith. Усе гэтыя Berkshire Hathaway (БРКБ) холдынгі скараціліся больш чым на 35% у гэтым годзе.

У цэлым Berkshire Hathaway Баффета ёсць мець добры год. Сёлета акцыі дыверсіфікаванай інвестыцыйнай кампаніі выраслі больш чым на 4.9%. І гэта прыстойна, калі сам S&P 500 знізілася больш чым на 16%.

Але нават Аракул з Амахі валодае акцыямі S&P 500, якія каштуюць яму вялікіх грошай.

Ніхто не ідэальны: нават Уорэн Бафет

Калі ў вас на рынку ў гэтым годзе цяжкі час, ведайце, што і Баффет таксама.

У цэлым у Бафета сёлета больш прайграўшых, чым пераможцаў. У прыватнасці, 38 з 50 яго акцый, якія ў асноўным каціруюцца ў ЗША, або амаль 75% яго пазіцый, знізіліся за год. Гэта крыху горш, чым "працэнтнасць" S&P 500, дзе 7% акцый у індэксе ўпалі.

Прайгрышы Баффета ў гэтым годзе таксама ўключаюць яго самую вялікую пазіцыю, якая складае прыкладна 40% усяго яго партфеля: Apple (AAPL). Акцыі Apple адстаюць ад S&P 500, знізіўшыся больш чым на 18% у гэтым годзе.

Кошт Berkshire Hathaway вырас толькі ў гэтым годзе з-за велізарных выйгрышаў акцый. І гэта дзіўна, таму што ў гэтым годзе ён робіць некалькі даволі вялікіх выбухаў.

Талая сняжынка Баффета

Калі вы шукаеце самы вялікі сінь на воку Бафета ў гэтым годзе, то гэта Сняжынка. Сёлета акцыі кампаніі, якая займаецца воблачнымі вылічэннямі, упалі на 58%.

На шчасце для Бафета, пазіцыя Berkshire Hathaway у Snowflake невялікая, ацэненая ўсяго ў 864 мільёны долараў. Яму належыць толькі 1.9% кампаніі. Але вялікае падзенне ўсё яшчэ джаліць, знішчаючы 1.2 мільярда долараў з кошту яго цяперашняй пазіцыі.

Такое масавае падзенне падкрэслівае, чаму Баффет столькі гадоў пазбягаў акцый тэхналогій. Іх бізнес - і акцыі - могуць моцна вагацца. Але Баффет, здаецца, знайшоў тэхналагічную фірму з трывалымі асновамі.

Чакаецца, што ў гэтым годзе скарэкціраваны прыбытак Snowflake складзе 56 мільёнаў долараў, або 17 цэнтаў на акцыю. Гэты скарэкціраваны прыбытак павялічыўся на 1,600% у параўнанні з папярэднім фінансавым годам. А прыбытак Snowflake у гэтым фінансавым годзе вырас амаль на 68%.

Дзіўна, але цяпер тэхналогіі з'яўляюцца сектарам № 1 Баффета з амаль 42% партфеля Berkshire Hathaway.

Іншыя вялікія няўдачнікі для Бафета

Гэта быў так сабе год для любімага сектара Баффета: фінансаў. Але ён яшчэ і там набраў камякоў.

Найгоршая акцыя Баффета ў працэнтных адносінах у гэтым годзе - гэта Nu Holdings, кампанія, якая займаецца лічбавымі фінансавымі паслугамі і працуе ў асноўным у Паўднёвай Амерыцы. Ён прапануе крэдытныя і дэбетавыя карты, а таксама паслугі мабільнай аплаты.

Але ў гэтым годзе акцыі ўпалі на ашаламляльныя 55%, знішчыўшы цяперашнюю пазіцыю Berkshire Hathaway на 552 мільёны долараў. Зноў жа, гэта невялікая пазіцыя для Berkshire Hathaway, якой належыць толькі 3% акцый Nu. Але яго акцыі значна саступаюць ETF Financial Select Sector SPDR ETF (XLF), што знізілася толькі на 9% у гэтым годзе.

І зноў жа, фундаментальныя паказчыкі Nu паляпшаюцца, нават калі акцыі абвальваюцца. Чакаецца, што ў 2022 годзе Nu страціць толькі адзін пені на акцыю, што лепш, чым 10 цэнтаў у год, якія ён страціў у 2021 годзе. Выручка вырасце на 154%.

Адным з самых вялікіх дурняў Баффета, які яшчэ больш псуе партфоліо, з'яўляецца прадавец элітнай мэблі RH. Berkshire Hathaway валодае амаль 10% акцый кампаніі, акцыі якой у гэтым годзе ўпалі амаль на 49%. Гэты абвал акцый пазбавіў бягучага становішча Berkshire больш чым на 615 мільёнаў долараў.

І ў адрозненне ад іншых няўдачнікаў акцый, дзе фундаментальныя паказчыкі трымаюцца, прыбытак RH крыху зніжаецца. Мяркуецца, што скарэкціраваны прыбытак кампаніі на акцыю знізіцца на 8% у гэтым фінансавым годзе і яшчэ на 15% у наступным фінансавым годзе.

Так, адзін год занадта кароткі перыяд для ацэнкі Баффета. Ён доўгатэрміновы інвестар. Але таксама важна адзначыць, што ён гэтага не баіцца кінуць ручнік на кепскія запасы.

Найгоршыя акцыі Уорэна Бафета ў гэтым годзе

Бягучыя акцыі, якія каціруюцца на біржы ў ЗША, знізіліся больш за ўсё ў працэнтным вымярэнні

Крыніцы: IBD, S&P Global Market Intelligence