2022 год працягвае даваць рост акцый - асабліва ў тэхналагічным сектары - тупая праверка рэальнасці.
Індэкс Nasdaq, арыентаваны на тэхналогіі, знізіўся на 24% з пачатку года, што больш чым у два разы перавышае зніжэнне Dow на 10% за той жа перыяд.
Нядаўна MoneyWise узяў інтэрв'ю ў ветэрана інвеставання Клаўдыё Чысані - інвестыцыйнага кансультанта і партфельнага менеджэра ў BlueShore Financial - за парады аб тым, як арыентавацца ў бягучым асяроддзі.
Па словах Чысані, інвестыцыйны клімат сёння вельмі адрозніваецца ў параўнанні з мінулымі гадамі, калі акцыі віталі перавагі грашова-крэдытнай палітыкі і багатую ліквіднасць. І гэта патрабуе змены стратэгіі.
«Прыліў змяніўся», - кажа ён. «Глядзячы на асяроддзе высокай інфляцыі і больш высокіх працэнтных ставак, інвестару было б добра, каб быць крыху больш кансерватыўным».
Маючы гэта на ўвазе, Чысані прапануе некалькі абласцей, дзе інвестары ўсё яшчэ могуць знайсці прывабныя магчымасці.
Фінансы
Чысані кажа, што было б разумна пачаць засяроджвацца на звычайных стратэгіях выплаты дывідэндаў, напрыклад, глядзець на фінансавыя і страхавыя кампаніі.
"Яны будуць бенефіцыярамі больш высокіх ставак, пакуль стаўкі не выйдуць з-пад кантролю".
Банкі выдаюць грошы па больш высокім стаўках, чым яны бяруць у доўг, трымаючы ў кішэні розніцу. Калі працэнтныя стаўкі растуць, спрэд, зароблены банкамі, павялічваецца.
Але Чысані таксама папярэджвае інвестараў звярнуць увагу на стаўку дэфолту ў фінансавых установах. Калі стаўкі растуць з тэмпамі, якія перавышаюць чаканні, і аказваюць ціск на плацяжы спажыўцоў па іпатэцы, гэта можа пашкодзіць прыбыткам банка.
У нашы дні банкі шчодрыя плацельшчыкі дывідэндаў. Некалькі буйных амерыканскіх устаноў - у тым ліку JPMorgan Chase, Bank of America, Morgan Stanley і Goldman Sachs - павялічылі свае выплаты ў 2021 годзе.
Інвестары могуць атрымаць доступ да групы праз ETFs, як Financial Select Sector SPDR Fund (XLF).
Чысані кажа, што таксама варта паглядзець на фінансавыя назвы на поўнач ад мяжы. Manulife Financial (MFC), адзначае ён, з'яўляецца канадскай транснацыянальнай страхавой кампаніяй, якая прапануе шчодры гадавы дывідэнтны прыбытак у памеры 5.5%.
Трасты ў нерухомасць
Калі справа даходзіць да барацьбы з інфляцыяй, нешматлікія актывы працуюць гэтак жа, як нерухомасць.
Таму не дзіўна, што ў сучасных умовах — калі спажывецкія цэны растуць самымі хуткімі тэмпамі за апошнія 40 гадоў — нерухомасць таксама ўваходзіць у спіс Чысані.
Ён прапануе сур'ёзна зірнуць на інвестыцыйныя фонды нерухомасці, якія з'яўляюцца публічнымі кампаніямі, якія валодаюць нерухомасцю, якая прыносіць даход.
REIT - выдатныя «механізмы грашовых патокаў», - кажа Чысані.
REIT збіраюць арэндную плату з арандатараў і рэгулярна выплачваюць дывідэнды акцыянерам. А паколькі арэндная плата расце, інвестары ў якасныя REITs могуць разлічваць на атрыманне пастаянна расце патоку дывідэндаў.
Акрамя таго, нерухомасць звычайна падаражэе ў часы інфляцыі, што робіць клас актываў а натуральная застрахоўка ад скокаў узроўняў коштаў.
Купля акцый у адкрытым REIT гэтак жа проста, як купля акцый. І калі вы не хочаце выбіраць асобныя назвы, ETFs, такія як Vanguard Real Estate ETF (VNQ) або Schwab US REIT ETF (SCHH), забяспечваюць зручны доступ да вялікіх кошыкаў REIT.
Commodities
Нарэшце, Чысані паказвае на металы, мінералы і энергію як правераныя спосабы абароны ад пагрозы росту працэнтных ставак. Але ён таксама падкрэслівае той факт, што ў іх розныя рызыкі і выгады.
«Пры інвеставанні ў металы і мінералы рызыка, звязаны з знаходжаннем у гэтых сектарах, будзе вышэй, чым у звычайных акцыях, якія выплачваюць дывідэнды».
Рынак тавараў па-ранейшаму застаецца нестабільным месцам. І па гэтай прычыне Чысані лічыць, што ETF з'яўляюцца самым бяспечным спосабам для пачаткоўцаў атрымаць доступ да прасторы.
«Я б выкарыстаў біржавыя фонды як дыверсіфікаваныя спосабы ўдзелу ў кошыках і сектарах тавараў», - кажа Чысані. «Я думаю, што яны могуць быць даволі прыбытковымі ў далейшым і ў пэўнай ступені выдатнай застрахоўкай ад інфляцыі ў інвестыцыйным партфелі кліента».
Чысані вылучае SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) у якасці прывабнага змагара з інфляцыяй. Ён таксама кажа, што Barrick Gold (GOLD), якая рэгулярна выплачвае дывідэнды і павялічыла свае выплаты ў гэтым годзе, варта было б звярнуць увагу інвестарам.
Для інвестараў у энергетыку Чысані прапануе звярнуць увагу на Freehold Royalties (FRU), нафтагазавую кампанію, якая знаходзіцца ў Альберце, з актывамі ў пяці правінцыях Канады і васьмі штатах ЗША.
Больш ад MoneyWise
Гэты артыкул змяшчае толькі інфармацыю і не павінен тлумачыцца як парада. Ён прадастаўляецца без якіх -небудзь гарантый.
Крыніца: https://finance.yahoo.com/news/tide-changed-investing-veteran-says-132000124.html