Запасы энергіі пераўзышлі паказчыкі ў мінулым годзе, і сектар у цэлым павялічыўся на 59% за год, калі S&P 500 знізіўся на 19%. Гэта сур'ёзныя паказчыкі, якія заўсёды будуць радаваць інвестараў, і яны прымушаюць трэйдараў і аналітыкаў уважліва назіраць за энергетычным сектарам у першым квартале 2023 года.
Пакуль энергетыкі ад акцыі стрымліваюцца. Падобна на тое, што інфляцыя астуджаецца, і Федэральная рэзервовая сістэма паказала, што павышэнне працэнтных ставак у будучым можа заняць больш павольны тэмп, абедзве падзеі спрыялі росту акцый у параўнанні з цыклічнымі акцыямі, такімі як энергарэсурсы.
Аднак, зазіраючы наперад, мы, верагодна, убачым рост коштаў на нафту да канца 1П23. Кітай аднаўляе сваю эканоміку, што прывядзе да росту попыту, у той час як расейскі экспарт, які пацярпеў ад леташняга ўварвання ва Украіну, вярнуўся да амаль даваеннага ўзроўню. Сезоннае павелічэнне попыту ў ЗША вясной і летам у паўночным паўшар'і таксама будзе падтрымліваць цэны - і гэта, верагодна, адаб'ецца на коштах акцый.
На гэтым фоне аналітыкі Уол-стрыт разглядаюць энергетычны сектар, шукаючы акцыі, якія гатовы да росту - парадку 40% або лепш. Патэнцыйныя дасягненні такога маштабу заслугоўваюць паўторнага разгляду, і мы падцягнулі дэталі двух такіх імёнаў.
Партнёры TXO Energy (TXO)
Першыя энергетычныя акцыі, якія мы разгледзім, з'яўляюцца новымі для публічных рынкаў, якія правялі IPO толькі ў гэтым годзе. TXO Energy Partners дзейнічае як таварыства з абмежаванай адказнасцю, ажыццяўляючы дзейнасць у Пермскім басейне Тэхаса-Нью-Мексіка і басейне Сан-Хуан у Нью-Мексіка-Каларада. Кампанія засяроджана на прыбытковай эксплуатацыі традыцыйных радовішчаў нафты і газу ў зонах сваёй асноўнай дзейнасці.
TXO Energy Partners мае разнастайны партфель традыцыйных актываў, якія ахопліваюць розныя віды метадаў здабычы вуглевадародаў. Сюды ўваходзяць здабыча вугальнага метану, якая ў асноўным размешчана ў басейне Сан-Хуан, а таксама вытворчасць на аснове вады і паводак CO2, якая ў асноўным размешчана ў басейне Пермі. На 1 ліпеня 2022 года агульныя даказаныя запасы кампаніі складалі 143.05 млн барэляў нафтавага эквіваленту, пры гэтым 38% запасаў складаюць нафта, а 82% распрацоўваюцца.
Акцыі адкрыліся для таргоў 27 студзеня. На IPO было прададзена 5 мільёнаў звычайных акцый, а пасля яго закрыцця 6 лютага кампанія абвясціла, што андеррайтеры рэалізавалі свой апцыён на куплю дадатковых 750,000 115 простых акцый. У цэлым IPO сабрала 23.74 мільёнаў долараў у агульным валавым выручцы. У цяперашні час кошт акцый складае 8 даляра, што на XNUMX% больш, чым кошт на момант закрыцця першага дня.
Асвятляючы гэтыя новыя публічныя акцыі Рэйманда Джэймса, 5-зоркавы аналітык Джон Фрыман разглядае іх профіль без фрэкінгу як патэнцыйны чысты актыў.
«Базавая хуткасць зніжэння TXO [з'яўляецца] сапраўдным адрозненнем ад аналагаў», — выказаў меркаванне Фрыман. «TXO мае лідзіруючы ў аналагаў ~9% базавы тэмп падзення ў год, што з'яўляецца прадуктам яго звычайнай базы актываў. Гэта забяспечвае мінімальныя капіталаўкладанні (у параўнанні з аналагамі) як для падтрымання, так і для павелічэння ўзроўню вытворчасці (не патрабуецца знешняе фінансаванне для фінансавання капітальных выдаткаў, у адрозненне ад гістарычных MLP E&P), што прыводзіць да большага свабоднага грашовага патоку ў параўнанні з нетрадыцыйнымі аналагамі.
Аналітык таксама з'яўляецца вялікім прыхільнікам кіраўніцкай каманды, адзначыўшы: «Уся кіраўнічая каманда TXO займала кіруючыя пасады ў XTO Energy да таго, як узначаліць TXO. Фактычна, ад IPO да продажу XOM XTO атрымала ~26% гадавога прыбытку, пераўзыходзячы S&P прыкладна ў 8 разоў за гэты перыяд часу. З тэхнічнага пункту гледжання, каманда кіраўнікоў TXO працавала ў больш чым 15 сланцавых басейнах ЗША з шматгадовым вопытам».
У адпаведнасці з гэтай бычынай пазіцыяй Фрыман апісвае акцыі TXO як моцную пакупку. Яго мэтавая цана, усталяваная ў 34 долары, мяркуе, што патэнцыял росту за адзін год складае ~43%. (Каб паглядзець паслужны спіс Фрымена, Клікніце тут)
Пераходзячы цяпер да астатняй часткі Стрыт, іншыя аналітыкі на той жа старонцы. Са 100% падтрымкай Street, або 3 рэйтынгамі Buy, калі быць дакладным, кансенсус аднадушны: TXO - гэта моцная купля. Сярэдняя мэтавая цана ў 33.33 даляра даводзіць патэнцыял росту да 40%. (Глядзі Прагноз акцый TXO)
Алмазнае марское свідраванне (DO)
Другая энергетычная кампанія, якую мы разгледзім, - гэта яшчэ адна кампанія, якая займаецца бураннем нафты і газу, і гэтая кампанія сканцэнтравана на складанай сферы здабычы вуглевадародаў у акіяне. Кампанія Diamond Offshore кіруе паркам глыбакаводных буравых установак, уключаючы паўпагружныя і буравыя караблі з дынамічным размяшчэннем. Сверхглубоководная ўстаноўка кампаніі Акіянская адвага нядаўна быў заключаны чатырохгадовы кантракт на праект з бразільскай Petrobras на суму 429 мільёнаў долараў.
Кампанія Diamond Offshore сур'ёзна пацярпела ў перыяд пандэміі кароны і пачала працэдуру банкруцтва ў красавіку 2020 года ў адпаведнасці з раздзелам 11. Кампанія завяршыла сваю фінансавую рэструктурызацыю, каб выйсці з банкруцтва паводле раздзела 11 у красавіку 2021 года, а тыкер DO аднавіў публічныя таргі ў сакавіку 2022 года. XNUMX год.
Мы ўбачым вынікі Diamond за 4 квартал 22 г. і за ўвесь год заўтра, але мы можам азірнуцца на яго справаздачу за 3 кв. 22 г., каб атрымаць уяўленне аб тым, дзе знаходзіцца кампанія. У трэцім квартале Diamond паведаміла аб другім квартале запар паслядоўнага павелічэння даходаў з вяршыняй 226 мільёнаў долараў. Гэта азнаменавала прырост на 10% у параўнанні з другім кварталам, пераўзыходзячы кансенсусныя ацэнкі ў 181.39 мільёна долараў. У канчатковым выніку Diamond перайшоў са страты ў 2 мільёна кварталаў, або 21.9 цэнтаў на акцыю, да чыстага прыбытку ў 22 мільёна долараў, або 5.5 цэнтаў на разводненую акцыю. Гэта было велізарным ударам, бо аналітыкі чакалі страты ў 5 цэнт на акцыю.
Гэта быў моцны паварот для кампаніі, які быў падтрыманы добрымі паказчыкамі аперацыйных установак фірмы. Парк глыбакаводных буравых установак Diamond паказаў агульную эфектыўнасць даходаў 97.3%, а Акіянскі чорны ястраб буравая ўстаноўка атрымала бонус за прадукцыйнасць, калі скончыла сваю першую свідравіну ў Сенегале. Акрамя таго, буравы карабель Свечка пачала важны кантракт у Мексіканскім заліве, і ў гэтым годзе могуць быць варыянты будаўніцтва да сямі дадатковых свідравін.
Аналітык Дэвід Андэрсан з банкаўскага гіганта Вялікабрытаніі Barclays заняўся асвятленнем Diamond і лічыць, што кампанія займае трывалую пазіцыю для атрымання прыбытку ў будучыні.
«Пасля пераходнага года ў 2022 годзе пасля выхаду з банкруцтва ў красавіку 2021 года мы чакаем, што DO прывядзе да значнага росту EBITDA з 2023-2025 гадоў пасля прыкладна бясстратнага 2022 года. Гэты год будзе толькі першым крокам, які будзе рухацца вышэй у 2024 і 2025 гадах, галоўным чынам абумоўлены на пяць буравых установак, кантракты на якія спыняюцца ў 2024 годзе… што дае добрую магчымасць перагляду», — напісаў Андэрсан.
Гэтая ў цэлым аптымістычная пазіцыя прымушае Андэрсана ацэньваць акцыі як "Залішняя вага" (г.зн. "Купляць"), з мэтавай цаной у 21 долар, якая прадугледжвае надзейны патэнцыял росту ў 79% на гарызонце ў адзін год. (Каб паглядзець паслужны спіс Андэрсана, Клікніце тут)
Некаторыя акцыі не заўважаюцца, і Diamond - адна з іх. Anderson's - адзіны нядаўні агляд аналітыкаў гэтай кампаніі, і ён відавочна станоўчы. (Глядзі Прагноз запасаў алмазаў)
Каб знайсці добрыя ідэі для гандлю акцыямі па прывабнай ацэнцы, наведайце TipRanks ' Лепшыя акцыі для куплі, інструмент, які аб'ядноўвае ўсю інфармацыю TipRanks аб капітале.
адмова: Выказаныя ў гэтым артыкуле меркаванні з'яўляюцца выключна меркаваннямі аналітыкаў. Змест прызначаны для выкарыстання толькі ў інфармацыйных мэтах. Вельмі важна зрабіць уласны аналіз, перш чым рабіць інвестыцыі.
Крыніца: https://finance.yahoo.com/news/time-buy-energy-stocks-over-004346462.html