Уорэн Бафет нагадвае ўсяму свету пра 3 легендарныя парады па інвестыцыях: Ранішні бярус

Гэты артыкул упершыню з'явіўся ў "Ранішнім брыфе". Атрымлівайце ранішні кароткі змест на паштовую скрыню кожны панядзелак - пятніцу да 6:30 раніцы па ET. падпісвацца

Калі б мне давялося паставіць адзнаку "Вудсток капіталізму" на гэтых выходных - ён жа штогадовая сустрэча Berkshire Hathaway - я б паставіў яму цвёрдую Б.

Гэта была штогадовая сустрэча Баффета, якая прыцягнула загалоўкі? За апошняе дзесяцігоддзе я праслухаў/паглядзеў дастаткова гэтых відовішчаў, каб рашуча сказаць: не. Асабіста мне спадабалася яго штогадовая сустрэча ў разгар пандэміі COVID-19 як ён імкнуўся згуртаваць свет.

Вядома, Бафет абрынулі на Уол-стрыт (ён ненавідзіць плаціць банкірам ганарары, што яшчэ раз бачна ў здзелцы Allegheny), кажучы, што гэта «ігральны салон», і біткойн за гэта не прапануе нічога каштоўнага. Ён напалохаў усіх (зноў) патэнцыйнай ядзернай вайной. Чарлі Мангер перавярнула птушку да Robinhood (падрабязней пра гэта ніжэй).

Але ўсё гэта здалося мне вельмі чэрствам, толькі вінтажныя Бафет і Мангер. Я б параўнаў гэта з комікам Эндру Дайс Клэем, які ідзе да сваёй сумкі дзіцячыя жарты каб парадаваць даўніх прыхільнікаў - гэта правераныя выйгрышныя лініі. Такім чынам, з пункту гледжання загалоўка, я стаўлю штогадоваму сходу цвёрдую С (я ведаю, што цяжкі класнік, але ўсё роўна).

Аднак Бафет атрымаў адзнаку «А» за мудрасць інвеставання, якую ён перадаў натоўпу. Нічога новага само па сабе, даволі выдатныя напамінкі праз дзень пасля таго, як Dow Jones Industrial упаў на 900 пунктаў, а Nasdaq Composite знізіўся на 4%.

Вось тры ўрокі Баффета:

1. Рабіце свае даследаванні

Тлумачэнне Баффета аб тым, як ён павялічыў сваю долю ў Occidental Petroleum да 14% кампаніі, падкрэсліла неабходнасць правесці ўласнае даследаванне і зрабіць яго шырокім, калі гэта магчыма. Бафет бачыў, што 60% вядучых трымальнікаў Occidental з'яўляюцца не больш чым пасіўнымі інвестарамі, якія наўрад ці скарыстаюцца змяненнем кошту акцый. Такім чынам, Бафет убачыў гэтую пасіўнасць і дыслакацыю ў кошце акцый, і пачаў працаваць, скупіўшы акцыі ўсіх астатніх не ў гэтай групе 60%. Разумны.

Гісторыя працягваецца

2. Купляйце, калі іншыя баяцца

Падзенне рынкаў не перашкодзіла Баффета. На самай справе, гэта ідэальнае асяроддзе для яго ... і гэта можа быць і для вас, пры ўмове, што вы можаце мець часовы гарызонт больш чым на адзін дзень. Бафет выдаткаваў 51 мільярд долараў на куплю акцый у першым квартале, у прыватнасці HP, Chevron і вышэйзгаданага Occidental.

Задайце сабе гэтае пытанне сёння раніцай: што б рабіў Уорэн Бафет пасля таго, як у пятніцу быў вялікі дзень на рынках? Адказ, верагодна, не рыхтуецца да краху фондавага рынку, таму што бясплатны інфармацыйны бюлетэнь папярэджвае аб ім (не гэты, вядома). Не, Бафет, верагодна, лізе свае адбіўныя, бо імёны, якія ён глядзіць, толькі што патаннелі.

3. Купляйце акцыі кампаній, якія вы разумееце

Бафет згадваў, што не ўмее карыстацца электроннай поштай і мае для яго раздрукаваныя дакументы. У гэтым кантэксце, ці варта здзівіць Бафет найбуйнейшы акцыянер вытворцы друкарак HP у першай чвэрці? Не. Між тым, Бафет мае ўнікальны погляд на попыт на выкапнёвае паліва праз тое, што ён валодае чыгуначнай дарогай Burlington Northern (і іншымі яго прамысловымі кампаніямі). Ці здзіўляе ён тое, што ён узараў мільярды ў Chevron і Occidental? Не.

Вынік у тым, што Бафет даўно набыў акцыі кампаній, якія ён разумее. Гэта разумны спосаб дзеянняў і для вас. Калі вы не разумееце, што сапраўды робіць гэтая біятэхналагічная акцыя, якую вы толькі што купілі, чаму вы яе купляеце?

Злучыце адзнакі разам, вы атрымаеце мой салідны B. Да наступнага года Уорэн і Чарлі (спадзяюся).

З Днём гандлю!

Каэфіцыенты і канец

Смецце размаўляе: Чарлі Мангер не паказаў свой узрост (98), не губляючы часу надзвычайны Robinhood новы на свяце двух мільярдэраў-інвестараў. «Ці не было відавочна, што нешта падобнае адбудзецца?» Мангер сказаў пасля таго, як распавёў пра праблемы з бізнэсам Robinhood, а пазней дадаў, што бізнес-мадэль кампаніі «была агіднай... Бог становіцца справядлівым. ... Была справядлівасць».

Прыкладна праз сем гадзін пасля каментара кіраўнік аддзела грамадскай палітыкі Robinhood даслаў мне па электроннай пошце наступную заяву: «Стомна назіраць, як містэр Мангер няправільна характарызуе платформу і кліенцкую базу, пра якую ён нічога не ведае. [Не, Robinhood не спаганяе камісійныя і не дазваляе гандляваць днём або кароткімі продажамі. Мы ніколі не рабілі.] Ён павінен проста сказаць тое, што ён сапраўды мае на ўвазе: калі вы не глядзіце, не думаеце і не дзейнічаеце, як ён, вы не можаце і не павінны быць інвестарам. Мы рады падзяліцца нашымі адукацыйнымі інструментамі, бо, здаецца, ён таксама згубіўся на лічбавых валютах».

Можа быць, у крыпта-даведцы трохі ганьбы ўзросту? Вы будзьце суддзёй. Чамусьці я не думаю, што Мангер будзе запрошаны ў якасці дарадцы савета Robinhood у бліжэйшы час. Але, магчыма, ён павінен: Robinhood's акцыі ўпалі на 72% з моманту выхаду на дзяржаўныя рынкі ў ліпені 2021 года.

Дзякуй ні за што, Amazon: Калі Amazon страты першай чвэрці былі выключаны, S&P 500 у цяперашні час будзе сядзець на двухзначных працэнтах росту прыбытку, каб пачаць год, паказвае FactSet. Улічваючы страты Amazon, тэмпы росту прыбыткаў S&P 500 у першым квартале складаюць 7.1% у параўнанні з 10.1%, калі выключыць Amazon.

З іншага боку, я і мая су-вядучая Джулі Хайман трапілі ў а палымяныя дэбаты ў прамым эфіры аб тым, ці будзе Amazon зноў павышаць цэны на Prime, каб дапамагчы кампенсаваць інфляцыю. Джулі кажа, што не, я кажу, што да сярэдзіны наступнага года гэта будзе 200 долараў у год. Адзін аналітык з Уол-стрыт, з якім мы размаўлялі лічыць, што Amazon Prime сапраўды каштуе 400 долараў у год (прынамсі). Мне цікава ваш гарачы погляд на гэта - напішыце нам у твіт @juleshyman, @briansozzi і @yahoofinance.

Фондавыя рэчы: На гэтым тыдні з'явіцца шмат цікавых асобных гісторый. Возьмем, да прыкладу, Restaurant Brands, які праводзіць дзень інвестара Ціма Хортана 3 мая. Для кампаніі памерам з рэстаранныя брэнды не прынята праводзіць дзень інвестара толькі для аднаго са сваіх брэндаў (іншыя, якія ёй належаць, уключаюць Burger King, Firehouse Subs і Popeyes).

Аднак, я думаю, генеральны дырэктар Хасэ Сіл не думаю, што паварот Ціма Хортана ацэнены інвестарамі, таму і дэманстрацыя брэнда. Я думаю, што гэта можа быць сігналам, што рэстаранныя брэнды гатовыя вылучыць падраздзяленне ў той ці іншай форме і рэінвесціраваць даходы ў канцэпцыі, якія хутка растуць.

Таксама будзе цікава пабачыць, як рынак прымае IPO Bausch & Lomb 6 мая. Кампанія вельмі прыбытковая, з'яўляецца асноўным спажыўцом (кантактныя лінзы, якія вам патрэбныя, калі вы іх носіце... як я) і мае моцнае лідэрства.

Усё, акрамя станоўчага адказу, улічваючы гэтыя спрыяльныя характарыстыкі інвеставання, было б яшчэ адным сур'ёзным чырвоным сцягам на бліжэйшай перспектыве больш шырокага рынку.

Генеральны дырэктар Starbucks Говард Шульц лепш прадставіць сваю аратарскую A-гульню на званок кампаніі 3 мая аб прыбытках. За апошні месяц акцыі ўпалі на 18%. - у асноўным ахоплівае час назад у якасці генеральнага дырэктара кававага гіганта. Я чакаў бы складаных кварталаў ад Starbucks, асабліва на ключавым рынку Кітая з-за блакаванняў COVID-19.

Але нядаўнія паказчыкі акцый адлюстроўваюць больш, чым праблемы ў бізнэсе - гэта адлюстроўвае меркаванне, што Шульц з'яўляецца яшчэ адным глухім, тоўстым катам генеральным дырэктарам, які не разумее цяперашніх праблем у рэальным свеце, з якімі сутыкаецца яго працоўная сіла, якая не знаходзіцца ў штабе. Шульц павінен зрабіць лепшую працу тут, яго аўдыторыі да гэтага часу былі для яго кашмарам у сацыяльных сетках.

Yahoo Finance Trending Tickers для прагляду: Гэта вялікая раніца для ўсіх рэчаў, якіх закрануў Уорэн Бафет Тэндэнцыйныя білеты старонка. Chevron заўважыў вялікую цікавасць, калі Бафет павялічыў сваю долю ў нафтавым гіганце. Бафет раскрыў арбітражную долю ў 9.5% у Activision Blizzard, і яе акцыі выклікаюць вялікую цікавасць на нашай платформе.

Не так шмат навін пра HP ад падзеі Баффета, акрамя факту ён валодае акцыяй і аддае перавагу друкаваным дакументам, таму што не ведае, як адпраўляць электронную пошту. Occidental Petroleum атрымаў больш хвалы ад Баффета і апынуўся ў нашым спісе.

Robinhood знаходзіцца на старонцы трэндавых білетаў не дзеля добрага, а таму, што Чарлі Мангер на сходзе акцыянераў (зноў жа) даў гандлёвай платформе сярэдні палец.

Кітайскія вытворцы EV Nio і Xpeng - нестабільныя назвы, якія звычайна з'яўляюцца на старонках Trending Ticker - вярнуліся сёння раніцай, калі трэйдары ацэньваюць абнаўленні продажаў ад кожнага з іх. Ніо - сказаў у нядзелю рана ён паставіў 5,044 аўтамабіляў у красавіку ў параўнанні з 9,985 у сакавіку.

«У канцы сакавіка і красавіку 2022 года на вытворчасць і пастаўку аўтамабіляў кампаніі паўплывалі нестабільнасць ланцужкі паставак і іншыя абмежаванні, выкліканыя новай хваляй ўспышкі COVID-19 у некаторых рэгіёнах Кітая. Вытворчасць аўтамабіляў паступова аднаўляецца», — сказаў Ніо. Сачыце за негатыўнай рэакцыяй у акцыях Tesla аб гэтых абнаўленнях продажаў.

Сённяшні інфармацыйны бюлетэнь ад Браян Соцы, галоўны рэдактар ​​і якар у Yahoo Finance. Сачыце за Соцы ў Twitter @BrianSozzi і на LinkedIn.

На што сёння глядзець

эканоміка

• 9 раніцы: S&P Global US Manufacturing PMI, Красавік (59.7 чакаецца, 59.7 у папярэднім друку)

• 10 раніцы: Выдаткі на будаўніцтва, у параўнанні з месяцам, сакавік (0.8% чакаецца, 0.5% у лютым)

• 10 раніцы: ISM Manufacturing, Красавік (чакаецца 57.7, у сакавіку 57.1)

• 10 раніцы: Аплачаныя цэны ISM, красавік (87.1 у сакавіку)

• 10 раніцы: Новыя парадкі ISM, красавік (53.8 у сакавіку)

• 10 раніцы: ISM занятасці (56.3. у сакавіку)

Даходы

Папярэдні рынак

• 7 раніцы: Moody's Corp. (MCO) Чакаецца, што справаздачна скарэкціраваны прыбытак у памеры 2.91 долара за акцыю пры даходзе 1.51 мільярда долараў

• 8 раніцы: ON Semiconductor Corp. (ON) Чакаецца, што справаздачна скарэкціраваны прыбытак у памеры 1.05 долара за акцыю пры даходзе 1.91 мільярда долараў

Постмаркет

• 4: 00 вечара ET: Энергія Diamondback (іклы) Чакаецца, што справаздачна скарэкціраваны прыбытак у памеры 4.67 долара за акцыю пры даходзе 1.98 мільярда долараў

• 4: 00 вечара ET: Expedia (EXPE) чакаецца паведамленне пра скарэкціраваныя страты ў памеры 38 цэнтаў на акцыю пры выручцы ў 2.24 мільярда долараў

• 4: 05 вечара ET: Дэвон Энергія (DVN) Чакаецца, што справаздачна скарэкціраваны прыбытак у памеры 1.76 долара за акцыю пры даходзе 3.78 мільярда долараў

• 4: 05 вечара ET: Бюджэтная група Avis (АЎТАМАБІЛЬ) Чакаецца, што справаздачна скарэкціраваны прыбытак у памеры 3.26 долара за акцыю пры даходзе 2.17 мільярда долараў

• 4: 05 вечара ET: Чэг (ЦГГ) Чакаецца, што справаздачна скарэкціраваны прыбытак у памеры 24 цэнтаў на акцыю пры даходзе ў памеры 203.08 млн долараў

• 4: 05 вечара ET: Тэхналогіі ZoomInfo (ZI) Чакаецца, што справаздачна скарэкціраваны прыбытак у памеры 15 цэнтаў на акцыю пры даходзе ў памеры 227.67 млн долараў

• 4: 10 вечара ET: Клорокс (CLX) Чакаецца, што справаздачны скарочаны прыбытак у памеры 93 цэнтаў на акцыю пры даходзе ў 1.79 мільярда долараў

• 4: 15 вечара ET: MGM Resorts International (MGM) Чакаецца, што паведаміць пра скарэкціраваныя страты ў памеры 10 цэнтаў на акцыю ад выручкі. 2.78 мільярда даляраў

Асвятленне Yahoo Finance штогадовага сходу акцыянераў Berkshire Hathaway у 2022 годзе

-

Чытайце апошнія фінансавыя і дзелавыя навіны ад Yahoo Finance

Сачыце за Yahoo Finance далей Twitter, Instagram, YouTube, Facebook, Flipboard, і LinkedIn