Даданне нерухомасці ў ваш інвестыцыйны партфель можа стаць разумным спосабам дыверсіфікацыі, павышэння даходнасці і нават страхавання ад рызыкі інфляцыі. Аднак, калі справа даходзіць да выбару таго, як вы будзеце інвеставаць у нерухомасць, ёсць некалькі варыянтаў на выбар. Два з найбольш распаўсюджаных інвестыцыйных маршрутаў у нерухомасць ўключаюць арэнду нерухомасці і інвестыцыйныя фонды ў нерухомасць (REITs). Як і любыя інвестыцыі, кожны з іх прапануе свае плюсы і мінусы. Інвестыцыі ў нерухомасць, несумненна, з'яўляюцца прывабнай прапановай. Разгледзім кансультацыі з фінансавым кансультантам загадзя, аднак.
REIT супраць арэнднай нерухомасці
Перш чым вы зможаце вырашыць, якія інвестыцыі ў нерухомасць вам лепш за ўсё падыдуць інвестыцыйны партфель, вам трэба спачатку зразумець, як кожны з іх працуе.
Арэнда нерухомасці
Большасць людзей ужо знаёмыя з памяшканне арэнды. Інвестары могуць набываць, а потым здаваць у арэнду жылую нерухомасць, напрыклад, адна- або шматкватэрны дом, кандамініюм або шматкватэрны дом.
У ідэале ваша нерухомасць будзе прыносіць больш арэнднай платы кожны месяц, чым інвестар плаціць у выглядзе іпатэкі, падаткаў, страхоўкі, рамонту і іншых выдаткаў. Любы дадатковы прыносіць інвестару штомесячны прыбытак ад грашовых патокаў, які яны могуць зэканоміць або рэінвесціраваць ва ўласнасць. Спадзяюся, што з цягам часу або пасля рэканструкцыі арэндная нерухомасць падаражэе. Калі і калі інвестар вырашыць прадаць арэндную нерухомасць, гэта акажацца крыніцай доўгатэрміновага росту.
Фонд інвестыцый у нерухомасць (REIT)
REIT, або інвестыцыйны фонд нерухомасці, працуе крыху па-іншаму. З REIT вы набываеце акцыі трэста, які валодае і кіруе нерухомасцю. Як інвестар, вы самі не маеце права ўплываць на маёмасць, якая належыць REIT, і не будзеце мець ніякага ўдзелу або адказнасці за яе кіраванне. Паколькі актывы ў REIT цэняцца і прыносяць прыбытак, інвестары забяспечваюцца дывідэндамі.
Калі інвестару калі-небудзь спатрэбіцца ліквідаваць свае акцыі REIT, ён можа зрабіць гэта па бягучай рынкавай цане. REITs могуць быць публічна торгуемымі, прыватнымі ці публічнымі нетаргуемымі па сваёй прыродзе. Кожны працуе трохі па-рознаму са сваімі патрабаваннямі да інвестыцый і даступнасцю сродкаў.
REIT і падабенства арэнднай нерухомасці
Шмат у чым інвестыцыі ў арэндную нерухомасць і інвестыцыі ў REIT падобныя, калі не аднолькавыя. Вось некалькі спосабаў перакрыцця гэтых двух варыянтаў.
грашовы паток
Калі вы шукаеце інвестыцыі, якія забяспечваюць вас крыніца грашовых патокаў, як REITs, так і арэндная нерухомасць могуць адпавядаць патрабаванням. Згодна з IRS, REITs павінны размеркаваць не менш за 90% свайго падаткаабкладаемага даходу інвестарам у выглядзе дывідэндаў. Па гэтай прычыне REIT звычайна з'яўляюцца надзейнай крыніцай пасіўнага даходу.
Пры адпаведных абставінах арэнда нерухомасці можа таксама забяспечыць вам штомесячны грашовы паток. Аднак гэта залежыць ад такіх фактараў, як рынкавыя цэны на арэнду, падаткі на нерухомасць, вакансіі і нават рамонт.
Ацэнка капіталу
Арэнда маёмасці і REIT - гэта моцныя доўгатэрміновыя інвестыцыі для многіх інвестараў, паколькі кожны з іх можа прапанаваць моцны рост і падаражэнне актываў. Калі і калі гэтыя актывы вырастуць, гэта можа прывесці да павелічэння грашовых патокаў для інвестараў на рэгулярнай аснове. Пасля таго, як актывы будуць прададзены пазней, інвестар таксама прызнае любы рост кошту.
Volatility
Яшчэ адно падабенства паміж REIT і арэнднай нерухомасцю заключаецца ў тым, што абодва могуць быць нестабільнымі і могуць вагацца ў кошце з цягам часу. Калі REIT прызнае зніжэнне маржы прыбытку - альбо з-за павелічэння выдаткаў, альбо з-за рынкавых тэндэнцый - інвестары, хутчэй за ўсё, убачаць наступствы праз меншыя выплаты дывідэндаў. Гэта зніжэнне грашовых патокаў можа паўплываць на ваш бюджэт і фінансавыя намаганні ў іншым месцы.
Валацільнасць REIT таксама можа быць праблемай, калі вам трэба ліквідаваць свой партфель. Калі ваш REIT знізіўся ў цане з моманту пакупкі, вы адчуеце наступствы, калі пойдзеце прадаваць інвестыцыю.
Арэнда нерухомасці схільная шэрагу небяспек, у тым ліку зменлівасці, дрэнныя арандатары і падзенне кошту нерухомасці. Цэны на арэнду могуць вагацца разам з астатняй часткай рынку нерухомасці; гэта можа прывесці да зніжэння коштаў на арэнду і нават да павелічэння вакансій. Валацільнасць таксама можа быць выклікана павелічэннем падатак на нерухомасць або непрадбачаны капітальны рамонт, за які адказвае ўласнік-інвестар.
дыверсіфікацыя
Інвестыцыі ў нерухомасць могуць дапамагчы дыверсіфікаваць ваш інвестыцыйны партфель, лепш засцерагчы вашыя зберажэнні і дапамагаючы змякчыць удар такіх фактараў, як спад рынку і інфляцыя. І арэндная нерухомасць, і REIT працуюць над тым, каб дыверсіфікаваць ваш партфель, дадаючы да сумесі інвестыцыі ў нерухомасць. Чым больш разнастайныя гэтыя інвестыцыі, тым лепш буферызуецца ваш партфель: гэта можа азначаць інвеставанне ў шырокі спектр REITs або набыццё некалькіх тыпаў інвестыцыйнай нерухомасці, або ў некалькіх галінах.
Адрозненні REIT і арэнды нерухомасці
Ёсць даволі шмат адрозненняў паміж арэнднай нерухомасцю і REIT, якія важна разумець, калі вы хочаце прыняць абгрунтаванае інвестыцыйнае рашэнне.
Падатковыя льготы для прамога валодання
Уладальнікі нерухомасці могуць скарыстацца многімі падатковымі вылікамі IRS, звязанымі з іх інвестыцыйнай нерухомасцю. Сюды ўваходзяць спісанне такіх рэчаў, як працэнты па іпатэцы, падатак на нерухомасць, рамонт, кіраванне і іншыя выдаткі. REITs не прапануюць такога кшталту падатковыя вылікі для інвестараў.
Кантроль і гнуткасць
Незалежна ад таго, хочаце вы выбраць наступны набор арандатараў або проста выбраць колер фарбы, вы не маеце асаблівага (ці на самай справе ніякага) кантролю над сваімі інвестыцыямі ў REIT. Калі вы хочаце адыграць практычную ролю ў сваіх інвестыцыях, вам трэба будзе абраць нерухомасць у арэнду.
Магчымасць выкарыстання ў якасці закладу
Калі ў вас ёсць нерухомасць, якая здаецца ў арэнду, вы можаце пазычыць пад частку яе ўласнага капіталу (або кошту, якой вы валодаеце), пры неабходнасці. Гэта можа быць зроблена праз долевую пазыку або крэдытная лінія хатняга капіталу, таксама вядомы як HELOC.
Актыўны супраць Пасіўны
Варта ўлічваць адно вельмі важнае адрозненне: арэнда нерухомасці - гэта актыўная інвестыцыя, а REIT - гэта пасіўныя інвестыцыі. Арэнда нерухомасці патрабуе практычнага падыходу і пастаяннай увагі, нават калі вы наймаеце кіруючую кампанію для прыняцця большасці штодзённых рашэнняў. REITs, з іншага боку, даюць інвестарам свайго роду падыход «усталяваць і забыць». Пасля таго, як вы набылі акцыі REIT, вам нічога не трэба рабіць, акрамя атрымання дывідэндаў і назірання за ростам вашых актываў.
ліквіднасці
Калі вам калі-небудзь спатрэбіцца ліквідаваць свае інвестыцыі, REITs можа апынуцца крыху прасцей, чым арэнда нерухомасці. Для таго, каб ліквідаваць арэндную нерухомасць, вам звычайна трэба яе прадаць. Гэта можа заняць час, энергію і грошы паміж падрыхтоўкай і выстаўленнем дома ў спіс, дэманстрацыяй маёмасці і закрыццём продажу.
Ад пачатку і да завяршэння вам можа спатрэбіцца некалькі месяцаў, каб ліквідаваць арэндную маёмасць. З REITs, аднак, можа быць гэтак жа проста, як націснуць кнопку ў дадатку вашай брокерскай кампаніі. Калі вы валодаеце публічнымі REITs, іх можна прадаць за лічаныя хвіліны (калі не секунды), пакуль ёсць пакупнік.
Авансавыя выдаткі і інвестыцыі
Арэнда нерухомасці можа быць многім для інвестараў, але таннасць на першым этапе звычайна не адна з іх. Для таго, каб набыць арэндную нерухомасць, інвестары павінны будуць мець як мінімум першапачатковы ўзнос, заробак і закрыццё выдаткаў даступны. Калі патрабуецца рэканструкцыя, інвестару трэба будзе альбо даць наяўныя грошы, альбо ўзяць крэдыт.
З дапамогай REIT вы часта можаце пачаць інвеставаць, маючы ўсяго некалькі долараў. У той час як існуюць REITs (асабліва прыватныя або публічныя нетаргуемыя) з высокімі мінімальнымі патрабаваннямі да інвестыцый, многія іншыя REITs даступныя на штодзённых брокерскіх платформах без мінімальных інвестыцый.
Bottom Line
Вы аддаеце перавагу беспраблемнаму падыходу? Затым паглядзіце на даданне REITs у свой партфель. Вы шукаеце інвестыцыі, якія прапануюць падатковыя льготы і больш практычны кантроль? Тады варта прыгледзецца да арэнднай нерухомасці. Для некаторых інвестараў набыццё арэнднай нерухомасці і купля акцый REITs можа стаць ідэальным шчаслівым сродкам. У рэшце рэшт, чым лепш дыверсіфікаваны ваш інвестыцыйны партфель сёння, тым лепш вы будзеце абаронены ад будучых рынкаў. Правільны выбар залежыць ад мэтаў інвестара і стылю інвеставання; у некаторых выпадках рашэннем можа быць даданне REITs і арэнднай нерухомасці.
Парады па інвестыцыях
Разглядаць праца з фінансавым кансультантам калі вы разглядаеце спосабы дадання актываў нерухомасці ў свой партфель. Знайсці кваліфікаванага фінансавага кансультанта не павінна быць складана. Бясплатны інструмент SmartAsset спалучае вас з трыма фінансавымі кансультантамі, якія абслугоўваюць ваш рэгіён, і вы можаце бясплатна апытаць сваіх кансультантаў, каб вырашыць, які з іх падыходзіць менавіта вам. Калі вы гатовыя знайсці кансультанта, які можа дапамагчы вам дасягнуць вашых фінансавых мэтаў, пачаць зараз.
Як інвестар, жыццёва важна знайсці правільную талерантнасць да рызыкі для вашага партфеля. Аблігацыі могуць дапамагчы вам знайсці ідэальны баланс, які вы шукаеце ў сваіх інвестыцыях. Але навігацыя, колькі пакласці куды, сутыкаецца з праблемамі. SmartAsset прапануе Калькулятар размеркавання актываў якія могуць дапамагчы вам вызначыць правільнае размеркаванне для жаданай талерантнасці да рызыкі.
Аўтар фота: ©iStock.com/Bim, ©iStock.com/ejs9, ©iStock.com/svetikd
Паведамленне REIT супраць арэнднай нерухомасці: што лепш? упершыню з'явіўся на Блог SmartAsset.
Крыніца: https://finance.yahoo.com/news/reit-vs-rental-property-makes-140043896.html